[通告]名家汇:2016年度创业板非果真刊行股票预案(修订稿)(更新后)

时间:2017-02-14 11:42 来源: 点击:

[通告]名家汇:2016年度创业板非果真刊行股票预案(修订稿)(更新后)

中财网 | 2017-01-18 21:51:58




深圳市名家汇科技股份有限公司

2016年度创业板非果真刊行股票预案

(修订稿)











股票简称:名家汇

股票代码:300506



二零一七年一月


公司声明



1、深圳市名家汇科技股份有限公司及董事会全体成员担保预案内容真实、
精确、完备,并确认不存在卖弄记实、误导性告诉或重大漏掉。


2、本次非果真刊行A股股票完成后,公司策划与收益的变革由公司自行负
责;因本次非果真刊行A股股票引致的投资风险由投资者自行认真。


3、深圳市名家汇科技股份有限公司本次非果真刊行股票预案是公司董事会
对本次非果真刊行股票的声名,任何与之相反的声明均属不实告诉。


4、投资者若有任何疑问,应咨询本身的股票经纪人、状师、专业管帐师或
其他专业参谋。


5、本预案所述事项并不代表审批构造对付本次非果真刊行A股股票相干事
项的实质性判定、确认或核准,本预案所述本次非果真刊行股票相干事项的见效
和完吵箭取得有关审批构造的核准或许诺。











出格提醒



1、深圳市名家汇科技股份有限公司非果真刊行股票预案已经2016年9月
29日召开的公司第二届董事会第九次集会会议、2016年10月18日召开的公司2016
年第四次姑且股东大会审议通过。按照中国证券监视打点委员会对本次非果真
刊行申请文件出具的反馈意见,并综合思量公司现实环境和成本市场环境,公
司对《2016年度非果真刊行股票预案》举办了修订,并经2017年1月17日召
开的第二届董事会第十三次集会会议审议通过。本次非果真刊行股票预案的首要修
订环境如下:

(一)、“第四节 董事会关于本次募投的可行性说明”

(1)、增补披露“增补照明工程配套资金”的实验主体和资金投入方法;

(2)、进一步完美“增补照明工程配套资金”的项目配景及实验的须要性;

(3)、进一步完美“增补照明工程配套资金”的项目投资估算;

(4)、增补披露“增补照明工程配套资金”的项目标预期收益环境;

(5)、增补披露消化“LED景观艺术灯具研发出产基地暨体验展示中心建树
项目”新增产能的可行性;

(6)、增补披露条约能源打点营业的详细模式,与现有照明工程营业的差别
及相干风险,投资2亿元用于“条约能源打点营运资金项目”的须要性、收益
回报来历及保障法子,以及是否存在在手订单支持;

(二)、“第六节 本次股票刊行相干风险声名”

增补披露涉及本次非果真募投项目标详细风险内容。


(三)、“第八节 与本次刊行相干的董事会声明及理睬事项”

按照2016年10月31日发布的三季报中对2016年整年净利润估量增添情
况,修订了本次非果真刊行摊薄即期回报对公司首要财政指标的影响。


(四)、除上述修订事项外,公司还对预案中部门文件名称、文件日期等细
节内容举办了修订。




(五)基于本次非果真刊行股票预案的修订,对《2016年度非果真刊行股票
召募资金运用可行性研究陈诉》、《2016年度非果真刊行股票刊行方案的论证分
析陈诉》响应内容举办了修订。



2、按照有关法令礼貌的划定,本次非果真刊行股票的方案尚需中国证券监
督打点委员会许诺。


3、本次非果真刊行工具为包罗公司控股股东、现实节制人程宗玉在内的符
合中国证监会划定前提的不高出5名的特定工具。个中,程宗玉理睬以现金方法
凭证与其他刊行工具沟通的认购价值认购,认购数目为不低于本次非果真刊行股
份总数的10%且不高于20%。除程宗玉外,其他刊行工具的范畴为:切合中国
证监会划定的证券投资基金打点公司、证券公司、信任投资公司、财政公司、保
险机构投资者、及格境外机构投资者(含上述投资者的自营账户或打点的投资产
品账户)以及其他境内法人投资者、天然人等不高出4名的特定工具。


除程宗玉外的其他刊行工具由股东大会授权董事会在得到中国证监会刊行
许诺文件后,按照申购报价的环境,遵照价值优先的原则公道确定。全部刊行对
象均以统一价值认购本次非果真刊行股票,且均为人民币现金方法认购。


4、本次非果真刊行完成后,本次刊行工具所认购的股份限售期需切合《创
业板上市公司证券刊行打点暂行步伐》和中国证监会、厚交所等禁锢部分的相干
划定:(1)刊行价值不低于刊行期首日前一个买卖营业日公司股票均价的,本次刊行
股份自刊行竣事之日起可上市买卖营业;(2)刊行价值低于刊行期首日前二十个买卖营业
日公司股票均价但不低于百分之九十,可能刊行价值低于刊行期首日前一个买卖营业
日公司股票均价但不低于百分之九十的,本次刊行股份自刊行竣事之日起十二个
月内不得上市买卖营业。限售期竣事后按中国证监会及厚交所的有关划定执行。


公司控股股东、现实节制人程宗玉认购的本次非果真刊行的股票自本次刊行
竣事之日起36个月内不得上市买卖营业。


5、本次非果真刊行股票的订价基准日为刊行期首日。订价原则采纳下列方
式之一:(1)刊行价值不低于刊行期首日前一个买卖营业日公司股票均价;(2)刊行
价值低于刊行期首日前二十个买卖营业日公司股票均价但不低于百分之九十,可能发
行价值低于刊行期首日前一个买卖营业日公司股票均价但不低于百分之九十。订价基


准日前一/二十个买卖营业日股票买卖营业均价=订价基准日前一/二十个买卖营业日股票买卖营业
总额÷订价基准日前一/二十个买卖营业日股票买卖营业总量。如公司的股票在董事会决
议通告日至刊行期首日有派息、送股、成本公积转增股本等除权、除息事项的,
刊行价值将作出响应调解。最终刊行价值将由股东大会授权董事会在取得中国证
监会刊行许诺文件后,凭证中国证监会相干划定,按照竞价功效与本次刊行的保
荐机构(主承销商)协商确定。


6、本次非果真刊行股票数目依据本次非果真刊行价值确定,最高不高出
7,000万股,详细刊行数目将提请公司股东大会授权公司董事会与保荐机构(主
承销商)按照申购报价功效协商确定。


公司的股票在董事会决策通告日至刊行期首日有派息、送股、成本公积转增
股本等除权、除息事项的,本次非果真刊行股份数目上限举办响应调解。


7、公司控股股东、现实节制人程宗玉拟以现金方法参加本次刊行认购;并
申请股东大会核准免于以要约收购方法增持公司股份,组成关联买卖营业。


公司第二届董事会第九次集会会议在审议与该关联买卖营业相干议案时,已严酷凭证
相干法令、礼貌以及公司内部制度的划定,推行关联买卖营业的审媾和表决措施,独
立董事颁发了赞成意见,该买卖营业尚需公司股东大会核准,关联股东必要回避表决。


本次非果真刊行A股股票完成后,公司的控股股东将不会产生变革。刊行
人社会公家股比例不会低于25%,不会导致刊行人股权漫衍不切合上市前提之情
形。


8、本次非果真刊行A股股票召募资金总额(含刊行用度)不高出170,000
万元,扣除刊行用度后的净额拟投资于以下项目:

单元:万元

序号

项目名称

项目所需资金
总额

拟行使召募资金
投入额

1

增补照明工程配套资金项目

130,000.00

130,000.00

2

LED景观艺术灯具研发出产基地暨体验展示
中心建树项目

20,137.75

20,000.00

3

条约能源打点营运资金项目

20,000.00

20,000.00

合 计

170,137.75

170,000.00



如本次刊行现实召募资金净额少于召募资金投资项目拟投入召募资金总额,


公司将操作自筹资金办理不敷部门。本次非果真刊行召募资金到位之前,公司将
按照项目进度的现实环境以自筹资金先行投入,并在召募资金到位之后予以置
换。


9、公司提示投资者存眷:本次刊行也许摊薄即期回报。本次刊行后公司的
净资产和股本将响应增进,因为召募资金投资项目效益的发生必要经验一按时刻
的项目建树周期,项目发见效益尚需必然的时刻。因此,公司刊行昔时的净资产
收益率和每股收益会呈现降落的也许。


为担保召募资金有用行使、防御即期回报被摊薄的风险,进步将来的回报能
力,公司将采纳一系列的响应法子,详细如下:加速本次召募资金投资项目标建
设速率,力图早日实现股东回报;严酷执行公司既定的分红政策,担保公司股东
的好处回报;进一步晋升公司市场份额,加强一连红利手段;继承增强公司管理
程度,确保公司股东出格是中小股东的好处获得掩护。


10、按照中国证监会《关于进一步落实上市公司现金分红有关事项的关照》
(证监发【2012】37号)、《上市公司禁锢指引第3号—上市公司现金分红》(证
监会通告【2013】43号)等划定要求,在非果真刊行股票预案中增进利润分派
政策尤其是现金分红政策的拟定及执行环境、最近三年现金分红金额及比例、未
分派利润行使布置等环境,详见本预案“第七节 公司利润股利分派政策及实验
环境”,并提请宽大投资者存眷。



目 录


公司声明........................................................................................................................ 1
出格提醒........................................................................................................................ 2
目 录.............................................................................................................................. 6
释 义.............................................................................................................................. 8
第一节 本次非果真刊行股票方案提纲.................................................................... 9
一、刊行人的根基环境 .......................................................................................................... 9
二、本次非果真刊行的配景和目标 ...................................................................................... 9
三、刊行工具及其与本公司相关 ........................................................................................ 12
四、本次非果真刊行股票方案提纲 .................................................................................... 13
五、召募资金投向................................................................................................................ 15
六、本次刊行涉及关联买卖营业环境 ........................................................................................ 16
七、本次非果真刊行不会导致公司节制权的变革 ............................................................ 16
八、本次非果真刊行已经取得主管部分核准的环境以及尚需呈报的核准措施 ............ 16
第二节 刊行工具的根基环境.................................................................................. 18
一、刊行工具的根基环境 .................................................................................................... 18
二、刊行工具及其董事、监事、高级打点职员最近五年诉讼等受赏罚环境 ................ 19
三、本次刊行后同业竞争环境及关联买卖营业环境 ................................................................ 19
四、本次刊行预案披露前24个月内重大买卖营业环境 .......................................................... 19
第三节 附前提见效的股份认购协议的内容择要.................................................. 20
一、认购标的、订价原则、认购方法和认购数额 ............................................................ 20
二、认购款的付出................................................................................................................ 21
三、本次非果真刊行股份的限售期 .................................................................................... 21
四、认购工具的声明和担保 ................................................................................................ 21
五、协议的见效和终止 ........................................................................................................ 21
六、违约责任及履约担保金 ................................................................................................ 22
第四节 董事会关于本次募投的可行性说明.......................................................... 23
一、本次非果真刊行A股股票召募资金行使打算 ........................................................... 23
二、本次召募资金投资项目根基环境 ................................................................................ 23
三、本次非果真刊行对公司策划状况和财政状况的影响 ................................................ 43
第五节 董事会关于本次非果真刊行对公司影响的接头与说明.......................... 45
一、本次刊行后上市公司营业及资产整合打算、公司章程、股东布局、高管职员结
构、营业收入布局的变换 .................................................................................................... 45
二、本次刊行后上市公司财政状况、红利手段及现金流量的变换环境 ........................ 46
三、上市公司与控股股东及其关联人之间的营业相关、打点相关、关联买卖营业及同业竞
争等变革环境 ....................................................................................................................... 46
四、本次刊行完成后,上市公司是否存在资金、资产被控股股东及其关联人占用或上
市公司为控股股东及其关联人提供包管的环境 ................................................................ 47
五、上市公司欠债布局是否公道,是否存在通过本次刊行大量增进欠债(包罗或有负
债)的环境,是否存在欠债比例过低、财政本钱不公道的环境 .................................... 47
第六节 本次股票刊行相干风险声名........................................................................ 48
一、政策风险 ....................................................................................................................... 48
二、原原料和劳务价值上涨的风险 .................................................................................... 48
三、市场风险 ....................................................................................................................... 48
四、应收账款接纳风险 ........................................................................................................ 48
五、打点风险 ....................................................................................................................... 48
六、原股东分红镌汰、表决权被摊薄的风险 .................................................................... 49
七、召募资金投资项目建树风险 ........................................................................................ 49
八、税收优惠风险................................................................................................................ 50
九、股价颠簸风险................................................................................................................ 50
十、审批风险 ....................................................................................................................... 50
第七节 公司利润股利分派政策及实验环境.......................................................... 51
一、利润分派政策................................................................................................................ 51
二、最近三年及一期利润分派环境 .................................................................................... 54
三、公司未分派利润行使布置环境 .................................................................................... 54
四、将来的股东回报筹划 .................................................................................................... 54
第八节 与本次刊行相干的董事会声明及理睬事项................................................ 59
一、董事会关于除本次刊行外将来十二个月内是否有其他股权融资打算的声明 ........ 59
二、刊行人董事会对付本次刊行摊薄即期回报的相干理睬并兑现弥补回报的详细法子
.............................................................................................................................................. 59







释 义

在本预案中,除非文义还有所指,下列简称具有如下寄义:

名家汇/公司/本公司/刊行人



深圳市名家汇科技股份有限公司

董事会



深圳市名家汇科技股份有限公司董事会

监事会



深圳市名家汇科技股份有限公司监事会

股东大会



深圳市名家汇科技股份有限公司股东大会

公司章程



深圳市名家汇科技股份有限公司公司章程

本预案



深圳市名家汇科技股份有限公司2016年度创业板非公
开刊行股票预案

本次刊行/本次非果真刊行/本
次非果真刊行股票



深圳市名家汇科技股份有限公司2016年度创业板非公
开刊行股票的举动

认购协议/股份认购协议



深圳市名家汇科技股份有限公司与程宗玉之附前提生
效的股份认购协议

中国证监会



中国证券监视打点委员会

公司法



中华人民共和国公司法

证券法



中华人民共和国证券法

订价基准日



刊行期首日

厚交所



深圳证券买卖营业所

陈诉期/最近三年一期



2013年度、2014年度、2015年度与2016年1-9月

最近一年一期



2015年度与2016年1-9月

股票/平凡股



公司每股面值为1元的人民币平凡股股票





人民币元

汉中兴元生态旅游树模区亮
化工程项目



刊行人2016年9月与汉中文化旅游投资团体有限公司
签署的《汉中兴元生态旅游树模区亮化工程相助协议
书》中约定的亮化项目,包罗兴元树模区市政阶梯灯具
及园林景观亮化工程、兴元树模区楼宇亮化工程、兴元
树模区文化水系及灯光演出秀、园区范畴内灯光雕塑、
文化小品亮化工程、兴元树模区桥梁亮化工程、兴元示
范区策划性场合装饰类灯灼烁化工程

甘肃省玉门市人民当局亮化
项目



刊行人2016年9月与甘肃省玉门市人民当局签署的《合
作框架协议书》中约定的亮化项目,包罗玉门主城区和
老城区的亮化工程、玉泽湖公园的景区的亮化和VR灯
光秀旅游项目



注:本预案除出格声名外,全部数值凡是保存2位小数,若呈现总数与各分项数值之和尾
数不符,均为四舍五入所致。



第一节 本次非果真刊行股票方案提纲

一、刊行人的根基环境

公司名称:深圳市名家汇科技股份有限公司

英文名称:Shenzhen Minkave Technology Co., Ltd.

公司住所:深圳市南山区南山街道东滨路4351号荔源商务大厦A座13、14、
15楼

办公地点:深圳市南山区东滨路4351号荔源商务大厦A座13、14、15楼

上市所在:深圳证券买卖营业所

证券简称:名家汇

证券代码:300506

注册成本:30,000万元

法定代表人:程宗玉

董事会秘书:刘东华

接洽电话:0755-26067248

电子邮箱:minkave@minkave.com

二、本次非果真刊行的配景和目标

(一)本次非果真刊行的配景

1、公司上市以来营业局限快速扩张,必要足够的资金支持

在都市化、环保需求的驱动下,海内照明工程进入有序成长阶段,公司面对
着较好的成长机会。照明施工行业具有明明的资金麋集型特性,对营运资金的需
求相对较大,必要按照项目进度先期付出投标担保金、预付款保函担保金、履约
担保金、工程周转金等各类金钱,因此,资金气力成为企业成长的基本,抉择了
承建项目标局限和营业成长速率。


跟着公司初次果真刊行并上市,品牌知名度、公司影响力进一步晋升,2016
年1-9月,公司已新签30余项照明工程施工项目,项目总金额高出2013年、2014
年、2015年同期数;同时跟着世界化计谋的进一步实验以及公司综合气力的晋升,
公司与铁汉生态、中天城投等公司签署计谋协议,并与甘肃省玉门市人民当局、


汉中文化旅游投资团体有限公司告竣相助框架协议,项目储蓄局限不绝增添。因
此,为满意将来营业成长的必要,公司必要较大局限的资金支持。


照明施工行业具有轻资产的特性,牢靠资产占比相对较低,因此,行业内企
业多回收担保包管的方法举办债权融资,融资局限相对有限。2013年-2015年,
跟着营业局限的拓展,公司资产欠债率逐年上升,2013年尾、2014年尾、2015
年尾母公司资产欠债率别离为43.95%、53.92%和54.85%。2016年3月公司初次公
开刊行并上市,资产欠债率固然有所降落,但资产局限仍较小,通过资产抵押等
方法从金融机构取得贷款融资的局限有限,资金局限还是限定公司策划局限进一
步扩大、红利程度进一步进步的瓶颈。


2、抓住LED成长趋势,进一步富厚照明产物

本次非果真刊行募投项目之一为LED景观艺术灯具研发出产基地暨体验展
示中心建树,详细出产产物包罗都市景观艺术雕塑、定制景观艺术灯和伶俐路灯,
均属于LED灯具。LED除了节能、可调控,光色富厚外,还具有微型化、智能化
和潜匿化等特性,跟着LED技能的成长,定制化灯具越来越多的应用到景观照明
工程傍边。在大型景观亮化项目中,为共同客户计划要求、告竣照明计划结果,
常常要针对特定的照明项目与斲丧市场,计一律些新奇有特色的灯具,力争每一
款产物都凝聚时尚、智能、低碳、环保的计划理念。因此,在景观照明项目中,
每每必要添加定制化的照明产物,譬喻都市景观艺术雕塑、定制景观艺术灯等来
浮现构筑景观的内在。


跟着当代都市的快速成长,景观照明以及灯光告白等各类照明办法有了很大
的成长,在带来都市雅观、形象晋升的同时,也呈现了能源挥霍及光污染的题目,
亟需一套全新的都市景观亮化体系来实现对都市雅观形象的晋升,同时节减电能
资源、镌汰光污染。自“伶俐都市”观念提出以来,以智能化为特性的新一代信
息技能在交通、能源、都市绿色成长等方面的智能实践和应用结果已经慢慢展现。


伶俐路灯是伶俐都市建树中重要的构成部门,今朝仍处于起步阶段。现有城
市民众照明体系广泛存在装备维护本钱高,灯具、线缆偷盗征象严峻,能源挥霍
大等题目。伶俐路灯作为有用节制能源耗损,进步灯具寿命,低落维护和打点成
本的重要途径,是当代效能型社会建树的重要构成部门,伶俐路灯的推广是都市
伶俐化建树的肯定趋势。当前,我国很多都市纷纷把伶俐都市的建树提上日程,


通过信息通讯技能和伶俐都市建树来完美都市民众处事,改进都市糊口情形,使
都市变得越发“伶俐”。


3、条约能源打点作为节能环保处奇迹的首要模式,具有辽阔成长远景

条约能源打点连年来迅猛成长,已经成为我国节能环保处奇迹的首要模式,
而其从起步到成长壮大离不开当局的政策支持和财富引导。


2010年国务院办公厅宣布了《关于加速奉行条约能源打点促进节能处事财富
成长的意见》,意见指出要充实熟悉奉行条约能源打点、成长节能处事财富的重
要意义,促进节能处事财富加速成长。同时明晰,到2012年,扶持培养一批专业
化节能处事公司,成长壮大一批综合性大型节能处事公司;到2015年,成立较量
完美的节能处事系统,使条约能源打点成为用能单元实验节能改革的首要方法之
一。


2014年,中国节能协会节能处事财富委员会宣布了《绿色照明条约能源打点
操纵类型》,该类型的出台对节能处事公司以条约能源打点模式开展绿色照明项
目有引导和类型的意义。《十三五筹划纲领》指出勉励成长节能环保技能咨询、
体系计划、装备制造、工程施工、运营打点等专业化处事,奉行条约能源打点。


我国条约能源打点项目市场远景极其辽阔。据EMCA统计,我国节能处事产
业产值从2004年的33.6亿元增添到2013年的2,155.6亿元,复合增速 58.78%;合
同能源打点总投资额从11.0亿元增添到742.3亿元,复合增速59.71%,估量将来仍
能保持较快的增添速率。


本次条约能源打点募投项目标实验,可以大幅度晋升公司条约能源打点营业
收入在公司业务收入中的比例,实现公司营业财富链的完美。通过非果真刊行股
票,将明显加强公司的成本气力,有利于进一步做大、做强、做优公司条约能源
打点营业,为公司提供新的利润增添点,改进和加强公司的综合红利手段,为公
司业绩的一连增添提供有力保障,有利于实现股东好处最大化。


(二)本次非果真刊行的目标

1、面临行业成长机会,晋升公司红利手段和综合竞争力

跟着国度对节能环保的日益重视,绿色照明行业将迎泉源史性的成长机会。

相干政策的出台也给公司缔造了新的市场空间和新的营业规模。面临行业契机,
通过此次非果真刊行,可以或许有用缓解公司因快速成长所发生的资金需求压力,同


时公司将操作自身技能上风和打点履历,加速本次募投项目标实验,推进营业发
展,开辟外部市场,抢占市场资源,晋升红利手段和焦点竞争力,以更精良的业
绩回报宽大投资者。


2、优化成本布局,低落财政风险,进步资金行使服从

本次非果真刊行股票召募资金后,公司的资产总额与净资产总额将同时增
加,资产欠债率将有所低落,从而改进公司的活动性、加强公司的偿债手段和抵
御财政风险的手段,公司财政布局将越发妥当和优化。本次刊行召募资金部门用
于增补公司照明工程配套资金,有助于缓解公司活动资金压力,改进活动性,保
障公司正常的运营。跟着募投项目标顺遂实验,有助于公司形成资金、项目标有
序轮回,为将来一连、高速、康健成长提供有利保障。


三、刊行工具及其与本公司相关

本次非果真刊行股票的工具为包罗公司控股股东、现实节制人程宗玉在内的
不高出5名的特定投资者,除程宗玉以外的其他工具为切合中国证监会划定前提
的证券投资基金打点公司、证券公司、信任投资公司、财政公司、保险机构投资
者、及格境外机构投资者(含上述投资者的自营账户或打点的投资产物账户)、
其他及格的境内法人投资者和天然人。证券投资基金打点公司以其打点的两只以
上基金认购的,视为一个刊行工具;信任投资公司作为刊行工具的,只能以自有
资金认购。


刊行工具由股东大会授权董事会在得到中国证监会刊行许诺文件后,凭证中
国证监会相干划定,按照竞价功效与本次刊行的保荐机构(主承销商)协商确定。


全部刊行工具均以统一价值认购本次非果真刊行股票,且均为现金方法认
购。


上述刊行工具中,程宗玉为公司的控股股东、现实节制人,除程宗玉以外的
刊行工具尚未确定,因而本公司尚不能确认与程宗玉之外的其他刊行工具的关
系。除程宗玉之外的其他刊行工具与公司之间的相关将在刊行竣事后通告的《非
果真刊行股票刊行环境陈诉书》中披露。



四、本次非果真刊行股票方案提纲

(一)刊行股票的种类和面值

本次非果真刊行的股票为境内上市人民币平凡股(A股),每股面值人民币
1元。


(二)刊行方法和刊行时刻

本次非果真刊行的股票所有采纳向特定工具非果真刊行的方法,在中国证监
会许诺有用期内择机刊行。公司将在取得刊行许诺批文后,经与保荐机构协商后
确定刊行期。


(三)刊行工具及认购方法

本次非果真刊行股票的工具为包罗公司控股股东、现实节制人程宗玉老师在
内的不高出5名的特定投资者,除程宗玉老师以外的其他工具为切合中国证监会
划定前提的证券投资基金打点公司、证券公司、信任投资公司、财政公司、保险
机构投资者、及格境外机构投资者(含上述投资者的自营账户或打点的投资产物
账户)、其他及格的境内法人投资者和天然人。证券投资基金打点公司以其打点
的两只以上基金认购的,视为一个刊行工具;信任投资公司作为刊行工具的,只
能以自有资金认购。


刊行工具由股东大会授权董事会在得到中国证监会刊行许诺文件后,凭证中
国证监会相干划定,按照竞价功效与本次刊行的保荐机构(主承销商)协商确定。

全部刊行工具均凭证统一价值以人民币现金方法认购本次非果真刊行的股票。


公司控股股东、现实节制人程宗玉理睬以现金方法凭证与其他刊行工具沟通
的认购价值认购,认购数目为不低于本次非果真刊行股份总数的10%且不高于
20%。


(四)订价基准日

本次非果真刊行订价基准日为公司本次非果真刊行期首日。


(五)刊行股份的价值和订价原则

股东大会授权董事会在切合相干法令礼貌及证券禁锢部分要求的条件下,待
取得中国证监会刊行许诺批文后,按照届时的市场环境择机确定并通告选择下列


任一确定刊行价值的订价方法:

1、刊行价值不低于刊行期首日前一个买卖营业日公司股票均价;

2、刊行价值低于刊行期首日前二十个买卖营业日公司股票均价但不低于百分之
九十,可能刊行价值低于刊行期首日前一个买卖营业日公司股票均价但不低于百分之
九十。


刊行期首日前一/二十个买卖营业日股票买卖营业均价=刊行期首日前一/二十个买卖营业
日股票买卖营业总额÷刊行期首日前一/二十个买卖营业日股票买卖营业总量。


最终刊行价值由公司董事会按照股东大会的授权于刊行时按照刊行工具申
购报价的环境与保荐机构(主承销商)协商确定。


若需调解本次刊行的订价基准日,公司将另行召开董事会集会会议及股东大会会
议举办审议。


若公司的股票在董事会决策通告日至刊行期首日有派息、送股、成本公积转
增股本等除权、除息事项的,本次刊行价值将作响应调解。调解方法如下:

派发明金股利:P1=P0-D

送红股或转增股本:P1=P0/(1+N)

派发明金同时送红股或转增股本:P1=(P0-D)/(1+N)

个中,P0为调解前刊行价值,D为每股派发明金股利,N为每股送红股或转
增股本数,调解后刊行价值为P1。


(六)刊行数目

本次非果真刊行股票的召募资金总额(含刊行用度)不高出170,000万元,
本次非果真刊行股票数目不高出7,000万股。在上述范畴内,由公司董事会按照
股东大会的授权于刊行时按照市场化询价的环境与保荐机构(主承销商)协商确
定最后刊行数目。


若公司的股票在董事会决策通告日至刊行期首日有派息、送股、成本公积转
增股本等除权、除息事项的,本次非果真刊行股份数目上限举办响应调解,调解
公式如下:

Q1=Q0(N+1)

个中:Q0为调解前的本次刊行股票数目的上限;N为每股送红股或转增股本
数;Q1为调解后的本次刊行股票数目的上限。



(七)限售期

本次刊行工具认购的股票自刊行竣事之日起,持股限期按照《创业板上市公
司证券刊行打点暂行步伐》和中国证监会、深圳证券买卖营业所等禁锢部分的相干规
定执行:

1、刊行价值不低于刊行期首日前一个买卖营业日公司股票均价的,本次刊行股
份自刊行竣事之日起可上市买卖营业;

2、刊行价值低于刊行期首日前二十个买卖营业日公司股票均价但不低于百分之
九十,可能刊行价值低于刊行期首日前一个买卖营业日公司股票均价但不低于百分之
九十的,本次刊行股份自刊行竣事之日起十二个月内不得上市买卖营业。


公司控股股东、现实节制人程宗玉认购的本次非果真刊行的股票自本次刊行
竣事之日起36个月内不得上市买卖营业。


限售期竣事后按中国证监会及深圳证券买卖营业所的有关划定执行。


(八)上市所在

本次非果真刊行的股票将申请在深圳证券买卖营业所上市买卖营业。


(九)本次非果真刊行股票前公司滚存利润的布置

本次刊行完成后,公司新老股东配合享有本次刊行前公司滚存利润。


(十)关于本次非果真刊行股票决策有用限期

本次非果真刊行股票方案决策的有用期为公司股东大会审议通过本次非公
开刊行相干议案之日起12个月之内。


五、召募资金投向

本次非果真刊行召募资金总额(含刊行用度)将不高出170,000万元,扣除
刊行用度后将所有效于以下项目:

单元:万元

序号

项目名称

项目所需资金
总额

拟行使召募资金
投入额

1

增补照明工程配套资金项目

130,000.00

130,000.00

2

LED景观艺术灯具研发出产基地暨体验展示
中心建树项目

20,137.75

20,000.00

3

条约能源打点营运资金项目

20,000.00

20,000.00

合 计

170,137.75

170,000.00




若现实召募资金净额少于上述召募资金投资项目需投入的召募资金总额,不
足部门由公司以自有资金或通过其他融资方法办理。


本次刊行召募资金到位之前,公司可按照项目投资机缘对部门项目先行投
入,并在召募资金到位后予以置换。现实召募资金不敷召募资金拟投资额的部门
由公司自筹资金办理。


六、本次刊行涉及关联买卖营业环境

本次刊行工具之一程宗玉系公司的控股股东和现实节制人,因此本次非果真
刊行股票事项组成关联买卖营业。


公司第二届董事会第九次集会会议在审议与该关联买卖营业相干议案时,已严酷凭证
相干法令、礼貌以及公司内部制度的划定,推行了关联买卖营业的审媾和表决措施。

独立董事颁发了事前承认意见和独立意见,公司股东大会审议相干议案时,关联
股东在股东大会大将对相干事项予以回避表决。


七、本次非果真刊行不会导致公司节制权的变革

制止本预案出具之日,公司控股股东和现实节制人程宗玉持有本公司
15,187.50万股,占公司总股本的50.63%。本次非果真刊行数目不高出7,000万股,
程宗玉理睬认购不低于本次非果真刊行股份总数的10%且不高于20%。以上限
7,000万股、程宗玉认购10%计较,本次非果真刊行完成后程宗玉持有公司42.94%
的股份,仍处于现实节制人职位。因此,本次非果真刊行不会导致公司的节制权
产生变革。


八、本次非果真刊行已经取得主管部分核准的环境以及尚需呈报
的核准措施

本次非果真刊行股票相干事项已经2016年9月29日召开的公司第二届董事
会九次集会会议、2016年10月18日召开的公司2016年第四次姑且股东大会审议通
过。按照中国证券监视打点委员会对本次非果真刊行申请文件出具的反馈意见,
并综合思量公司现实环境和成本市场环境,公司对《2016年度非果真刊行股票
预案》举办了修订,并经2017年1月17日召开的第二届董事会第十三次集会会议
审议通过。


按照有关法令礼貌划定,本次非果真刊行股票方案尚需经中国证监会许诺后


方可实验。


得到中国证监会许诺批复后,公司将依法实验本次非果真刊行,并向厚交所
和中国证券挂号结算有限公司申请治理股票刊行、挂号和上市事件,推行本次非
果真刊行股票的相干措施。



第二节 刊行工具的根基环境

一、刊行工具的根基环境

(一)简历

程宗玉老师:出生于1970年5月,中国国籍,无境外永世居留权,打点科
学与工程硕士,深圳市南山区政协第四届委员会常务委员,第二届深圳市照明学
会副秘书长,深圳市照明学会第四届理事会理事,深圳市照明学会专家组专家,
深圳色泽奇迹促进会第四届理事会理事;主编了《都市广场灯光情形筹划计划》、
《都市阶梯桥梁灯光情形计划》、《都市园林灯光情形计划》等系列丛书。2001
年4月至2009年8月任深圳市名家汇都市照明科技有限公司执行董事、总司理,
2009年8月至2012年9月任深圳市名家汇都市照明科技有限公司总司理,2009
年11月起,兼任六安名家汇光电科技有限公司执行董事。现任公司董事长,兼
任合肥、北京、厦门三个分公司认真人及六安名家汇光电科技有限公司执行董事。


(二)节制的其他焦点企业与营业环境

制止本预案出具之日,除本公司及其子公司外,程宗玉老师节制的其他核
心企业与营业环境如下:

公司名称:

安徽兴鹏生态农业科技有限公司

公司性子:

有限责任公司

创立日期:

2011年10月28日

注册成本:

人民币500万元

法定代表人:

程宗玉

股东组成:

程宗玉90%、吴永江10%

住所:

安徽省六安市霍邱县彭塔乡令媛田村

策划范畴:

蔬菜、瓜果栽培贩卖,农产物贩卖,生猪、水产养殖贩卖,农业技能推
广(涉及前置审批或专项容许的凭相干有用证件策划)

主营营业及其与
刊行人主营营业
的相关:

蔬菜、瓜果等农产物的栽培与贩卖;与刊行人主营营业差异。





二、刊行工具及其董事、监事、高级打点职员最近五年诉讼等受
赏罚环境

按照程宗玉出具的理睬声名,程宗玉在最近五年内没有受过行政赏罚、刑
事赏罚,亦没有涉及与经济纠纷有关的重大民事诉讼可能仲裁。


三、本次刊行后同业竞争环境及关联买卖营业环境

(一)同业竞争

本次非果真刊行不会导致本公司在营业策划方面与刊行工具程宗玉之间产
生同业竞争或隐藏同业竞争。


(二)关联买卖营业

本公司控股股东、现实节制人程宗玉将认购公司本次非果真刊行股份,因此
本次刊行组成关联买卖营业。


为确保投资者的好处,公司已在《公司章程》等制度中对关联买卖营业所应推行
的措施等做出了明晰划定。公司产生的关联买卖营业属于公司正常营业成长的必要,
以市场公允价值作为买卖营业订价原则,没有呈现侵害公司及股东好处的举动,是必
要的和正当的,并对公司的成长和红利有起劲的影响,未影响公司的独立性。本
公司首要营业并未因此等关联买卖营业而对关联方形成依靠。


四、本次刊行预案披露前24个月内重大买卖营业环境

本次刊行预案披露前24个月内,程宗玉无偿为公司部门银行借钱提供了担
保。


除上述环境以外,本次刊行预案披露前24个月内,刊行工具与上市公司之
间未产生其他重大买卖营业。



第三节 附前提见效的股份认购协议的内容择要

2016年9月29日,刊行人与程宗玉签署了《深圳市名家汇科技股份有限公
司与程宗玉之附前提见效的股份认购协议》,认购协议首要内容如下:

一、认购标的、订价原则、认购方法和认购数额

(一)认购标的

认购标的为刊行人本次非果真刊行股票的种类与面值:本次刊行的股票为境
内上市的人民币平凡股(A股),每股面值为人民币1.00元。


(二)订价基准日与订价原则

本次非果真刊行股票的订价基准日为刊行期首日。


本次非果真刊行股票的刊行价值待取得中国证监会刊行许诺批文后,按照届
时的市场环境择机确定并通告选择下列任一确定刊行价值的订价方法:

1、刊行价值不低于刊行期首日前一个买卖营业日公司股票均价;

2、刊行价值低于刊行期首日前二十个买卖营业日公司股票均价但不低于百分之
九十,可能刊行价值低于刊行期首日前一个买卖营业日公司股票均价但不低于百分之
九十。


刊行期首日前一/二十个买卖营业日股票买卖营业均价=刊行期首日前一/二十个买卖营业
日股票买卖营业总额÷刊行期首日前一/二十个买卖营业日股票买卖营业总量。


最终刊行价值由公司董事会按照股东大会的授权于刊行时按照刊行工具申
购报价的环境与保荐机构(主承销商)协商确定。


若公司的股票在董事会决策通告日至刊行期首日有派息、送股、成本公积转
增股本等除权、除息事项的,本次非果真刊行股份数目及认购数目将举办响应调
整。


(三)认购方法

程宗玉以现金方法认购本次刊行的股份。


(四)认购数额

认购数目为不低于本次非果真刊行股份总数的10%且不高于20%,最终认
购股份数目按照刊行人与本次刊行的保荐机构(主承销商)确定的刊行价值而定。



若公司的股票在董事会决策通告日至刊行期首日有派息、送股、成本公积转
增股本等除权、除息事项的,本次非果真刊行股份数目及认购数目将举办响应调
整。


二、认购款的付出

程宗玉赞成,在刊行人本次非果真刊行取得中国证监会许诺批文后,将凭证
本次刊行的保荐机构(主承销商)发出的认股款缴款关照书的要求,将股份认购
价款一次性以人民币现金方法足额汇入保荐机构(主承销商)指定的账户。该认
购价款待管帐师事宜所举办验资完毕而且扣除相干用度后再行划入刊行人的募
集资金专项存储账户。


三、本次非果真刊行股份的限售期

程宗玉理睬认购本次刊行的股份,自本次刊行竣事之日起三十六个月内不得
转让。


四、认购工具的声明和担保

程宗玉担保并理睬:本人认购资金是正当资金,可用于认购刊行人本次非公
开刊行的股票。本人将按认购协议“第4条 股份认购价款付出及验资”之“4.1
付出方法”,实时足额缴纳认购价款。


五、协议的见效和终止

《股份认购协议》自刊行人法定代表人或授权代表具名并加盖公章、程宗玉
具名后创立,并在下列见效前提所有成绩或被有权一方恰当宽免之日起见效:

(1)刊行人董事会和股东大会审议并赞成签定本协议;

(2)刊行人董事会和股东大会审议并核准本次刊行;

(3)中国证监会许诺本次刊行;

(4)其他有权构造的核准、许诺、赞成及无贰言(如合用)。


在下述环境下,本协议可以在交割前终止:

(1)经两边协商同等告竣书面协议赞成终止本协议;

(2)刊行人股东大会核准的本次刊行决策有用期(12个月)届满且未予有
效延期;

(3)受不行抗力影响,一方可依据协议第11.3条划定终止本协议。



六、违约责任及履约担保金

本协议任何一方违背本协议项下的任务,或其所作出的声明或理睬失实或严
重有误,给另一方造成丧失的,应包袱所有抵偿责任。


若程宗玉未按本协议约定的时刻缴纳认购价款的,则每过时一日,按未缴纳
认购价款的万分之五向刊行人付出违约金;过时付款高出十日仍未推行完毕的,
刊行人有权终止本协议。除此以外,若因程宗玉未凭证本协议约定参加本次非公
开刊行并付出认购价款的违约举动造成刊行人丧失的,刊行人保存向程宗玉追索
的权力。


上述违约金的付出及丧失的抵偿不影响违约方继承推行本协议;同时,守约
一方也有官僚求违约方继承推行本协议。



第四节 董事会关于本次募投的可行性说明

一、本次非果真刊行A股股票召募资金行使打算

本次非果真刊行召募资金总额(含刊行用度)将不高出170,000万元,扣除
刊行用度后将所有效于以下项目:

单元:万元

序号

项目名称

项目所需资金
总额

拟行使召募资金
投入额

1

增补照明工程配套资金项目

130,000.00

130,000.00

2

LED景观艺术灯具研发出产基地暨体验展示
中心建树项目

20,137.75

20,000.00

3

条约能源打点营运资金项目

20,000.00

20,000.00

合 计

170,137.75

170,000.00



若现实召募资金净额少于上述召募资金投资项目需投入的召募资金总额,不
足部门由公司以自有资金或通过其他融资方法办理。


本次刊行召募资金到位之前,公司可按照项目投资机缘对部门项目先行投
入,并在召募资金到位后予以置换。现实召募资金不敷召募资金拟投资额的部门
由公司自筹资金办理。


二、本次召募资金投资项目根基环境

(一)增补照明工程配套资金项目

1、项目标根基环境

照明工程施家产务是典范的资金麋集型、技能麋集型营业,施工各环节需占
用大量资金,资金气力直接抉择了照明工程企业的施工局限和生长状况,为抓住
市场成长机会,进步公司的营业承接手段和地区拓展手段,公司拟行使本次召募
资金130,000万元增补工程项目配套资金。


本次拟行使召募资金13.00亿元用于增补照明工程配套资金,首要用于开
展汉中兴元生态旅游树模区亮化工程项目、甘肃省玉门市人民当局亮化项目以
及满意除汉中兴元生态旅游树模区亮化工程项目、甘肃省玉门市人民当局亮化
项目之外的将来三年其他照明工程营业(以下简称“其他照明工程营业”)的资
金需求。



2016年9月,公司与汉中文化旅游投资团体有限公司签定了《汉中兴元生
态旅游树模区亮化工程相助协议书》,约定汉中兴元生态旅游树模区亮化工程项
目标亮化产物和施家产务投资约为30亿元,包罗兴元树模区市政阶梯灯具及园
林景观亮化工程、兴元树模区楼宇亮化工程、兴元树模区文化水系及灯光演出
秀、园区范畴内灯光雕塑、文化小品亮化工程、兴元树模区桥梁亮化工程、兴
元树模区策划性场合装饰类灯灼烁化工程五大部门。汉中兴元生态旅游树模区
亮化工程项目不涉及其他投资者主体,以刊行人直接投入的情势开展。


2016年9月,甘肃省玉门市人民当局与公司签署了《相助框架协议书》,约
定甘肃省玉门市人民当局亮化项目总投资约为3亿元,包罗玉门主城区和老城
区的亮化工程以及玉泽湖公园的景区的亮化和VR灯光秀旅游项目建树两部门,
估量甘肃省玉门市人民当局亮化项目不涉及其他投资者主体,以刊行人直接投
入的情势开展。


跟着公司2016年3月初次果真刊行并上市,公司品牌知名度、行业影响力
进一步晋升,公司照明工程营业快速成长,今朝除与汉中文化旅游投资团体有
限公司、甘肃省玉门市人民当局的相助之外,公司正在推行的照明工程在手订
单金额约为5.37亿元,项目储蓄富裕。因此,为担保将来三年公司照明工程业
务不变、快速的成长,本次增补照明工程配套资金项目除用于汉中兴元生态旅
游树模区亮化工程项目、甘肃省玉门市人民当局亮化项目之外,还将用于公司
将来三年其他照明工程营业。其他照明工程营业将以刊行人直接投入的情势开
展照明工程营业,不涉及其他投资主体。


2、项目配景及实验的须要性

(1)行业特性抉择公司资产局限相对较小,资金需求较大

对较量其他行业,照明施工行业具有轻资产的特性,注重计划、施工打点,
因此牢靠资产、无形资产占比相对较低,制止2016年9月30日,牢靠资产、
无形资产合计金额为2,805.05万元,占总资产的比重仅为3.58%,导致公司的
资产局限相对较小。照明工程施家产务又是典范的资金麋集型、技能麋集型业
务,应收账款账期较长,施工各环节需占用大量资金,必要按照项目进度先期
付出投标担保金、预付款保函担保金、履约担保金、工程周转金等各类金钱,
而相对较小的资产局限限定了公司通过资产抵押等方法从金融机构取得贷款融


资的局限,因此怎样打破资产局限,加强资金气力成为公司策划局限进一步扩
大、红利程度进一步进步的瓶颈。通过本次非果真刊行增补照明工程配套资金,
有利于公司综合气力得以晋升,将公司将来成长上升到一个新的台阶。


(2)公司照明工程营业收入估量将实现快速增添,资金需求将不绝增进

公司固然受制于资金瓶颈,但公司具有较强的营业开辟手段,陈诉期内照
明工程营业仍保持一连增添,2013年-2015年公司照明工程营业业务收入复合
增添率为9.10%;跟着公司2016年3月初次果真刊行并上市,公司品牌知名度、
行业影响力进一步晋升,2016年1-9月,公司新签30余项照明工程施工项目,
项目总金额高出2013年、2014年、2015年同期数,2016年1-9月公司照明工
程营业业务收入实现20,417.11万元,同比增添35.41%。另外,跟着世界化战
略的进一步实验以及公司综合气力的晋升,公司与铁汉生态、中天城投等公司
签署计谋协议;2016年9月,公司别离与汉中文化旅游投资团体有限公司、甘
肃省玉门市人民当局告竣相助,项目局限合计到达33.00亿元。制止本反馈回
复出具之日,除与汉中文化旅游投资团体有限公司、甘肃省玉门市人民当局的
相助之外,公司正在推行的照明工程在手订单金额约为5.37亿元,项目储蓄充
足。


从可比上市公司成长纪律看,可比公司在上市昔时及上市后三年内收入都
实现了较快增添,详细环境如下:

单元:万元

可比公司

T-1年

T年

T+1年

T+2年

T+3年

东方园林

41,578.04

58,407.85

145,353.46

291,010.69

393,830.37

棕榈股份

65,949.33

129,338.39

249,349.57

319,299.13

429,729.75

铁汉生态

41,613.23

82,517.44

120,426.19

148,989.85

200,309.27

普邦股份

130,863.90

185,081.24

239,343.03

316,086.27

243,263.16



注:T年是指可比公司上市昔时。


从上表看,可比公司上市昔时均实现了较大幅度的增添,均匀增添率到达
69.08%,上市昔时及上市后三年复合增添率均匀值到达45.52%,个中东方园林
是首家从事园林情形景观计划和园林绿化工程施工的上市公司,上市后其综合
气力加强,泛起跳跃式的成长,贩卖收入从上市昔时的58,407.85万元增添至
393,830.37万元,上市昔时及上市后三年复合增添率到达88.92%。对较量可比
上市公司,公司今朝策划局限较小,亦为照明工程行业傍边首家上市公司,上


市昔时贩卖收入亦实现大幅度增添,估量将来收入局限将一连快速增添。


综合思量照明工程行业为资金驱动型成长的特点,精采的成长远景、公司
具备的竞争上风、今朝项目储蓄环境以嘉拷寮可比同业上市公司营业收入增添
速率,公司照明工程营业收入估量将实现一连快速增添,公司对资金需求将不
断增进。


(3)照明工程行业从施工建树到回款周期较长,资金需求较大

公司工程项目从开工建树到回款必要一个较长周期,工程承包商每每要在
前期垫付工程建树资金,出格是公司的恒久收金钱目,在制作时代,公司凭证
《企业管帐准则第15号-制作条约》确认相干的收入和本钱,制作条约收入按
应收取对价的公允代价计量,同时确认恒久应收款;工程落成后,颠末结算、
验收移交,公司凭证回购协议约定在划定的限期内收回工程款(含投资回报)。

因此,从工程施工建树到项目回款,整个周期相对较长,出格是恒久收金钱目
的开展,对公司的资金气力提出了更高的要求。


(4)债权融资空间有限,制约公司资金气力晋升

照明施工行业具有轻资产的特性,牢靠资产占比相对较低,因此,行业内企
业多回收担保包管的方法举办债权融资,融资局限相对有限。2013年-2015年,
跟着营业局限的拓展,公司资产欠债率逐年上升,2013年尾、2014年尾、2015
年尾母公司资产欠债率别离为43.95%、53.92%和54.85%。2016年3月公司初次
果真刊行并上市,资产欠债率固然有所降落,但资产局限仍较小,通过资产抵押
等方法从金融机构取得贷款融资的局限有限,资金局限还是限定公司策划局限进
一步扩大、红利程度进一步进步的瓶颈。


(5)资金气力的加强有利于公司掌握在国度PPP政策驱动下的市场契机

2014年以来国度各级当局部分延续宣布了《关于推广运用当局和社会成本
相助模式有关题目的关照》(财金【2014】76号)、《关于创新重点规模投融资机
制勉励社会投资的指导意见》(国发【2014】60号)、《关于开展当局和社会成本
相助的指导意见》(发改投资【2014】2724号)等一系列勉励PPP模式的政策。

公司将以此为契机,不绝加强自身资金气力,起劲试探景观照明PPP模式,实
此刻照明工程规模运作模式上的创新。景观照明PPP项目标开展有利于晋升公
司的行业影响力,加强公司的综合手段。



3、项目实验的可行性

(1)行业将来成长远景辽阔为公司的可一连成长提供了保障

连年来,国度颁布《半导体照明节能财富筹划》、《2014-2015年节能减排科
技专项动作方案》等一系列成长筹划,将高效照明产物作为重点节能产物,深化
实验“十城万盏”半导体照明应用工程等财富化树模工程,勉励企业加大研发投
入,通过技能创新进一步扩大市场份额。LED照明产物具有高效、节能、环保、
安详等诸多上风,因此,被普及应用于照明工程项目,绿色照明是今朝照明工程
行业成长的趋势和潮水。


LED照明的推广发动了都市照明行业的进一步成长,一方面,我京城市建
设连年来泛起高速增添趋势,都市照明基本建树从纯真的阶梯照明转变为都市景
观灯光计划、亮化,照明景观计划加倍突出都市特点,本性化的照明景观成为城
市的一大特性,越来越多的都市将景观照明应用加入馆、广场、楼宇等大型办法,
譬喻在G20杭州峰会上,LED照明被应用于打造“城、水、光影”主题灯光秀;
另一方面,LED照明具有节能、环保特征,LED路灯EMC模式成为一大成长趋
势,但今朝在都市中的推广和应用相对较小,将来具有较大的市场成长空间。


在都市化、环保需求的驱动下,海内照明工程进入有序成长阶段,跟着PPP
模式、伶俐都市从当局层面的提出到企业层面的起劲相应,场馆建树、都市夜景
照明建树的不绝开展,照明工程市场容量将不绝增添。


(2)公司具备一切的营业天资和富厚的项目履历

公司拥有行业领先的“计划—出产—施工”全财富链、一体化综合处事手段,
已取得我国照明工程行业的《都市及阶梯照明工程专业承包壹级》和《照明工程
计划专项甲级》最高品级天资。自创立以来,公司乐成完成多个行业内有树模效
应的照明工程营业,并得到中国照明学会、广东省装饰行业协会揭晓的奖项,积
累了富厚的专业技能和项目打点履历。公司的施工气力和品牌影响力正在不绝提
升,为其抓住行业成长机会、实现营业局限的快速扩展奠基了精采的基本。


(3)公司拥有履历富厚的打点团队与专业人才上风

公司拥有履历富厚的照明工程营业打点团队。公司的高级打点职员与其他核
心职员均恒久从事照明工程计划、照明工程施工及照明产物研发及相干行业,公
司控股股东、董事长程宗玉具有高出20年的照明工程营业打点履历,比较明工


程行业有着深刻的体验和认知。公司焦点打点层保持了开放性的打点思想,在公
司的差异成长阶段,引入相顺应的打点人才,高级打点职员和其他焦点职员都具
有富厚的照明工程打点履历,年数布局公道。


公司拥有一支不变的高素质人才步队。在照明工程计划规模,公司创立了专
门的研发计划中心,拥有一批具有富厚照明工程计划履历的计划师;在照明工程
施工规模,公司熬炼和作育了一支具备富厚照明工程施工组织打点履历、擅长解
决技能困难、注重细节结果的打点团队;在LED照明产物规模,公司拥有多名
具备富厚LED照明产物研发履历的研发职员和多项专利技能。


(4)公司项目储蓄富厚

2016年1-9月,公司已新签30余项照明工程施工项目,项目总金额高出2013
年、2014年、2015年同期数。另外,刊行人已与甘肃省玉门市人民当局签署了
金额为3亿元的《相助框架协议书》;已与汉中文化旅游投资团体有限公司签署
了金额为30亿元的《相助协议书》。刊行人项目储蓄富厚,为后续成长提供一连
的动力。


4、项目投资估算

照明工程施工企业在收到客户付出的工程进度款之前,为担保项目标正常
运行,必要按照项目盼望的详细环境,分阶段先期付出投标担保金、预付款保
函担保金、履约担保金、工程周转金等各类金钱,同时,照明工程施工企业需
要付出全部与工程相干的原料采购、装备租赁、人工本钱。


公司工程项目首要分为一样平常工程项目和恒久收金钱目,个中恒久收金钱目
是指工程承包商同时作为项目标建树方及投资方,建树完成验收及格后移交给
业主,业主在条约约定的一按限期内分期向投资方付出回购资金(含投资回报),
要求承包商包袱工程移交前工程建树的全部资金,因此恒久收金钱目对资金的
需求更大。


鉴于各时代一样平常工程项目、恒久收金钱目对公司照明工程营业收入的孝顺
比例存在必然的颠簸,基于审慎性原则,本次增补照明工程配套资金除条约金
额在1亿元以上的恒久收金钱目——汉中兴元生态旅游树模区亮化工程项目、
甘肃省玉门市人民当局亮化项目单独举办测算之外,其他项目均按一样平常工程项
目举办测算,未思量条约金额在1亿元以下的恒久收款照明工程条约的影响。



按照测算,公司2019年工程配套资金累计缺口估量将到达14.09亿元,因
此为担保照明工程项目标顺遂开展,公司拟通过非果真刊行股票召募13.00亿
元用于增补工程项目配套资金,不敷部门由公司以自有资金或通过其他融资方
式办理。详细环境如下:

单元:万元

项 目

资金缺口

2016年度

2017年度

2018年度

2019年度

其他照明工程营业

-

4,455.00

5,791.50

7,528.95

汉中兴元生态旅游树模区亮化工程项目

1,666.00

34,989.50

58,051.00

22,395.00

各年度工程配套资金缺口

-

16,666.67

-5,333.33

-5,333.33

工程配套资金累计缺口

1,666.00

56,111.17

58,509.17

24,590.62



详细测算进程如下:

① 其他照明工程营业对工程配套资金的需求测算

其他照明工程营业均按一样平常工程项目举办测算,未思量条约金额在1亿以
下的恒久收款照明工程条约的影响。一样平常环境下,一样平常照明工程项目运行进程
中资金占用环境如下表所示:

工程项目资金运用环节

局限

占用时代

占用资金比例

投标阶段

投标担保金

工程条约额的2%

1-2个月

100%

条约签署后

履约担保金

工程条约额的10%

1年

100%

施工阶段

工程周转金

工程条约额的30%

整个工程时代

100%



2013年-2015年公司照明工程营业业务收入复合增添率为9.10%;2016年
1-9月照明工程营业业务收入为20,417.11万元,同比增添35.41%。综合思量
照明工程行业为资金驱动型成长的特点,精采的成长远景、公司具备的竞争优
势、今朝项目储蓄环境以嘉拷寮可比同业上市公司营业收入增添速率,公司照
明工程营业收入估量将实现快速增添,在不思量汉中兴元生态旅游树模区亮化
工程项目、甘肃省玉门市人民当局亮化项目影响的环境下,公司业务收入估量
将来三年增添率将不低于30.00%,基于审慎性原则,此处其他照明工程营业收
入猜测按30.00%测算。2017年-2019年照明工程营业业务收入猜测环境如下:

单元:万元

项 目

2017年度

2018年度

2019年度

估量其他照明工程业务收入

46,800.00

60,840.00

79,092.00

估量增添率

30.00%

30.00%

30.00%




注:按照2016年度工程项目开展状况,不思量汉中兴元生态旅游树模区亮化工程项目、
甘肃省玉门市人民当局亮化项目影响,预估2016年度其他照明工程业务收入在36,000.00
万元阁下(本预估金额为起源核算功效,仅供参考,详细金额以刊行人发布2016年度陈诉
为准),因此此处测算时假设2016年度其他照明工程业务收入金额为36,000.00万元。


其他照明工程业务收入按一样平常工程项目业务收入处理赏罚,详细测算如下:

A、投标担保金

按照陈诉期内公司的一样平常工程项目投标履历,中标率按20%计较,投标担保
金为工程条约额的2%,均匀占用时代为1-2个月(按1.5个月测算),测算进程
如下:

投标担保金=工程条约额(一样平常工程业务收入)*2%/投标中标率/投标担保
金年周转次数;

投标担保金年周转次数=12/均匀占用时代。


按上述计较进程,2017年尾、2018年尾、2019年尾,工程项目所需的投标
担保金别离为585.00万元、760.50万元、988.65万元。


B、履约担保金

履约担保金按昔时工程条约额的10%计较,均匀占用时代为1年,测算进程
如下:

履约担保金=工程条约额(一样平常工程业务收入)*10%/履约担保金年周转次
数;

履约担保金年周转次数=12/均匀占用时代。


按上述计较进程,2017年尾、2018年尾、2019年尾,工程项目所需的履约
担保金别离为4,680.00万元、6,084.00万元、7,909.20万元。


C、工程周转金

工程周转金按昔时工程条约额的30%计较,均匀占用时代为1年,测算进程
如下:

工程周转金=工程条约额(一样平常工程业务收入)*30%/工程周转金年周转次
数;

工程周转金年周转次数=12/均匀占用时代。


按上述计较进程,2017年尾、2018年尾、2019年尾,工程项目所需的工程
周转金别离为14,040.00万元、18,252.00万元、23,727.60万元。



综上,按照各环节对工程营运资金的需求及将来业务收入增添猜测,公司
将来三年照明工程项目配套资金需求猜测环境如下:

单元:万元

项 目

2016年度

2017年度

2018年度

2019年度

投标担保金

450.00

585.00

760.50

988.65

履约担保金

3,600.00

4,680.00

6,084.00

7,909.20

工程周转金

10,800.00

14,040.00

18,252.00

23,727.60

合计

14,850.00

19,305.00

25,096.50

32,625.45

工程配套资金缺口

-

4,455.00

5,791.50

7,528.95

工程配套资金累计缺口

-

4,455.00

10,246.50

17,775.45



注:假设2016年度工程配套资金缺口为0。


② 汉中兴元生态旅游树模区亮化工程项目对工程配套资金的需求测算

2016年9月28日,深圳市名家汇科技股份有限公司与汉中文化旅游投资集
团有限公司签定了《汉中兴元生态旅游树模区亮化工程相助协议书》(以下简称
“《相助协议书》”),两边约定对汉中兴元树模区27.7平方公里范畴内文化及水
系景观灯光、市政阶梯灯具、桥梁亮化、楼宇亮化、全部策划性场合室外装饰
类灯具的计划、施家产务举办相助。该部门亮化工程为“汉中兴元生态旅游示
范区华文化建树项目”处事,是兴元树模区建树项目标重要构成部门。


A、回收《相助协议书》举办工程配套资金测算的公道性说明

a、本次项目实验的配景、批复进程

“汉中兴元生态旅游树模区华文化建树项目”是汉中市抓住国度加速“一
带一起”和长江经济带建树计谋机会,凭证国度新型城镇化陈设,建树“陕甘
川邻接地域经济强市、特色光鲜文假名市、生态精采宜居富饶都市”的一项大
型、综合性树模工程,被纳入陕西省十三五筹划重点建树项目和陕西省PPP示
范项目。


2012年5月29日,中共汉中市委办公室、汉中市人民当局办公室印发了《汉
中兴元华文化国度旅游休闲度假区筹划建树实验方案》的关照,对该建树项目
的总体思绪和成长筹划举办了叙述,拟将兴元华文化度假区建树成为国际一流
文化旅游休闲度假区,使之成为发动汉中率先成长、科学成长的重要都市,进
一步彰显汉中厚重的汗青文化和优质的天然生态都市魅力;颠末测算,前期开
发总投资约200亿元,开拓土地收入约200亿元,根基可以实现投资均衡。


2012年8月7日,陕西省发改委宣布《关于汉中兴元生态旅游树模区华文


化建树项目存案的关照》,赞成项目存案建树,项目名称为“汉中兴元生态旅游
树模区华文化建树项目”,项目建树单元为汉中文化旅游投资团体有限公司,建
设所在为汉中市兴元生态旅游树模区,项目概算总投资约215亿元,个中一期
投资150亿元。


2012年9月18日,汉中市人民当局宣布《关于创立汉中市兴元新区打点委
员会的关照》,认真对项目建树的相干事件实施全面打点,详细为成长改良、招
商引资、筹划打点、市政建树、疆域资源打点、衡宇打点等,并认真对汉中文
化旅游投资团体有限公司在筹划范畴内实验全部项目投资的考核、确认,认真
确保汉中文化旅游投资团体有限公司对兴元新区的项目招商、重大项目建树、
投融资、基本办法建树、土地开拓和策划打点勾当的顺遂实验。


b、本《相助协议书》得以切实推行的项目基本

在《相助协议书》签定之前,公司已在兴元新区实验了兴元新区桥梁灯光
亮化工程、汉苑旅馆别墅区室外泛光照明工程等多个项目并得到了承认,从而
为本次相助奠基了基本。《相助协议书》中约定:

“甲目的对上述相助范畴内所涉及的亮化营业,在乙方保质、保量、保工
期、保结果完成工程且价值公道条件下,拟所有委托给乙方举办产物供货及工
程施工。”

“甲乙两边在本计谋相助协议的基本上,就详细项目签署计划、产物供货
和工程施工条约,推行各自权力与任务,各单项工程彼此独立。”

制止本反馈回覆出具之日,按照汉中兴元生态旅游树模区整体工程进度,
公司已签定部门汉中兴元生态旅游树模区亮化工程详细实验项目并开展实验,
详细环境如下:

序号

项目名称

金额(万元)

签署时刻

1

元鼎桥、元狩桥、玉轮星桥及文昌星桥泛光照明工程

320.79

2016年9月

2

华文化旅游大街地块一(I期)泛光照明工程

275.26

2016年10月

3

焦点区1#地块泛光照明工程

747.19

2016年11月

4

焦点区2#地块泛光照明工程

873.19

2016年10月

5

汉中市兴元新区泛光照明工程

26,927.86

2016年12月

小 计

29,144.29





综上,《相助协议书》下亮化营业属于“汉中兴元生态旅游树模区华文化建
设项目”中的一部门,跟着工程主体的落成,亮化营业将慢慢开展,届时将履


行响应的措施和签定正式条约。因此,将亮化营业作为测算此次非果真工程配
套资金的依据具有公道性。


B、本《相助协议书》下工程配套资金的测算

a、测算依据

1)按照《相助协议书》,本项目亮化产物和施家产务(以下简称“亮化业
务”)投资约为30亿元,详细项目范畴如下:

序号

项目名称

投资局限

开工日期

1

兴元树模区市政阶梯灯具及园林景观亮化工程

5.6亿元

2016年9月30日

2

兴元树模区楼宇亮化工程

7.25亿元

2016年9月30日

3

兴元树模区文化水系及灯光演出秀、园区范畴内
灯光雕塑、文化小品亮化工程

12亿元

2017年3月1日

4

兴元树模区桥梁亮化工程

1.85亿元

2016年9月30日

5

兴元树模区策划性场合装饰类灯灼烁化工程

3.3亿元

2017年7月1日

合 计

30亿元





《相助协议书》约定全部亮化营业由公司全额垫资,汉中文化旅游投资集
团有限公司按详细单项工程在落成验收及格后分三年付清,详细付出按以下方
式和时刻执行如下:

“(1)详细单项工程按条约工期落成并经甲方组织验收及格后的30个事变
日内,甲偏向乙方付出该单项工程条约总价款的40%。


(2)详细单项工程定期落成且验收及格、正常行使壹年期满后的30日内,
甲偏向乙方累计付出至该单项工程条约总价款的60%。


(3)详细单项工程定期落成且验收及格、正常行使贰年期满后的30日内,
甲偏向乙方累计付出至该单项工程条约总价款的80%。


(4)详细单项工程定期落成且验收及格、正常行使叁年期满后的30日内,
甲方按审计核定金额总价款向乙方付清工程全款。


(5)若甲方未凭证上述划定的时刻定时付出工程款的,从过时之日起,对
应付未付的工程款凭证年利率8%/年向乙方付出利钱。”

2)按照今朝公司工程项目标毛利率及本次项目计划筹划,估量本次亮化业
务的毛利率为30%。


3)按照汉中文化旅游投资团体有限公司出具的进度声名,本次亮化营业项
目各年大抵投入比譬喻下:


序号

项目名称

2016年

2017年

2018年

2019年

2020年

1

兴元树模区市政阶梯灯具及园
林景观亮化工程

1.00%

49.00%

30.00%

20.00%

-

2

兴元树模区楼宇亮化工程

2.00%

13.00%

40.00%

40.00%

5.00%

3

兴元树模区文化水系及灯光表
演秀、园区范畴内灯光雕塑、
文化小品亮化工程

-

5.00%

40.00%

50.00%

5.00%

4

兴元树模区桥梁亮化工程

2.00%

28.00%

50.00%

20.00%

-

5

兴元树模区策划性场合装饰类
灯灼烁化工程

-

10.00%

30.00%

50.00%

10.00%



假设公司的工程投入与汉中兴元生态旅游树模区亮化工程项目标筹划进度
相同等。


4)按照照明工程的项目运作和进度布置,照明工程营业从工程施工、落成,
到工程验收必要必然的时刻,因此假设本《相助协议书》下第一年投入的详细
项目在工程期第二年可到达汉中文化旅游投资团体有限公司的付款前提;工程
期竣事昔时,全部项目均到达响应的付款前提。


b、测算功效

按照上述依据,汉中兴元生态旅游树模区亮化工程项目实验昔时及将来三
年该项目标工程配套资金缺口环境猜测如下:

单元:万元

项 目

2016年度

2017年度

2018年度

2019年度

兴元树模区市政阶梯灯具及
园林景观亮化工程

投入

392.00

19,208.00

11,760.00

7,840.00

回款

-

224.00

11,088.00

16,800.00

兴元树模区楼宇亮化工程

投入

1,015.00

6,597.50

20,300.00

20,300.00

回款

-

580.00

4,060.00

13,775.00

兴元树模区文化水系及灯光
演出秀、园区范畴内灯光雕
塑、文化小品亮化工程

投入

-

4,200.00

33,600.00

42,000.00

回款

-

-

2,400.00

20,400.00

兴元树模区桥梁亮化工程

投入

259.00

3,626.00

6,475.00

2,590.00

回款

-

148.00

2,146.00

6,290.00

兴元树模区策划性场合装饰
类灯灼烁化工程

投入

-

2,310.00

6,930.00

11,550.00

回款

-

-

1,320.00

4,620.00

工程配套资金缺口

1,666.00

34,989.50

58,051.00

22,395.00

工程配套资金累计缺口

1,666.00

36,655.50

94,706.50

117,101.50



③ 与甘肃省玉门市人民当局签署条约对工程配套资金的需求测算

2016年9月,甘肃省玉门市人民当局与公司签署了《相助框架协议书》,约


定将玉门主城区和老城区的亮化工程以及玉泽湖公园的景区的亮化和VR灯光秀
旅游项目建树委托给公司举办产物供货及工程计划、施工;并约定项目资金由
公司全额垫资,最早开工日期不晚于2016年10月30日。


《相助框架协议书》约定玉门主城区和老城区的亮化工程项目总投资约为1
亿元,需于2017年春节前落成,验收及格后三年内付清;玉泽湖公园的景区的
亮化和VR灯光秀旅游项目建树总投资约为2亿元,需于2017年6月30日落成,
项目建成后运营维护期10年,甘肃省玉门市人民当局在运营维护期内付出当局
购置处事费和运营处事费。


按照今朝公司工程项目标毛利率及本次项目计划筹划,估量上述项目标毛
利率为30%;假设工程款在条约约定的回款时刻内,各年回款金额均同等,《合
作框架协议书》着落成时点即到达甘肃省玉门市人民当局的付款前提,则将来
三年该项目标资金缺口环境猜测如下:

单元:万元

项 目

2017年度

2018年度

2019年度

玉门主城区和老城区的亮化工
程项目

投入

7,000.00

-

-

回款

3,333.33

3,333.33

3,333.33

玉泽湖公园的景区的亮化和VR
灯光秀旅游项目

投入

14,000.00

-

-

回款

1,000.00

2,000.00

2,000.00

工程配套资金缺口

16,666.67

-5,333.33

-5,333.33

工程配套资金累计缺口

16,666.67

11,333.33

6,000.00



注:本项目因整体筹划调解,估量在2017年内所有投入。


综上,照明工程施家产务是典范的资金麋集型、技能麋集型营业,施工各
环节需占用大量资金,营业局限的快速扩张及跨地区策划亟需运营资金支撑,
按照测算,公司2019年工程配套资金累计缺口估量将到达14.09亿元,因此为
担保照明工程项目标顺遂开展,公司拟通过非果真刊行股票召募13.00亿元用
于增补工程项目配套资金,本次增补照明工程配套资金的召募局限具有公道性。


5、项目标预期收益环境

本次拟行使召募资金首要用于开展汉中兴元生态旅游树模区亮化工程项
目、甘肃省玉门市人民当局亮化项目以及满意除汉中兴元生态旅游树模区亮化
工程项目、甘肃省玉门市人民当局亮化项目之外的将来三年其他照明工程营业
(以下简称“其他照明工程营业”)的资金需求。


2016年9月,公司与汉中文化旅游投资团体有限公司签署了金额为30亿元


的《汉中兴元生态旅游树模区亮化工程相助协议书》,今朝已签署2.91亿元的
详细条约并开展实验,若凭证筹划的投入进度确认收入,则估量2017年-2019
年汉中兴元生态旅游树模区亮化工程项目可实现收入51,345.00万元、
112,950.00万元和120,400.00万元。


2016年9月,公司与甘肃省玉门市人民当局签署了金额为3亿元的《相助
框架协议书》,估量2017年甘肃省玉门市人民当局亮化项目可实现收入
30,000.00万元。


汉中兴元生态旅游树模区亮化工程项目、甘肃省玉门市人民当局亮化项目
估量毛利率程度为30.00%。按照上述依据测算,汉中兴元生态旅游树模区亮化
工程项目2017年-2019年估量别离可实现毛利15,403.50万元、33,885.00万
元和36,120.00万元;甘肃省玉门市人民当局亮化项目2017年估量毛利为
9,000.00万元。


其他照明工程营业未约定特定项目标资金需求,而是与自有资金配合发生
工程项目效益,无法区分各自的经济效益。


(二)LED景观艺术灯具研发出产基地暨体验展示中心建树项目

1、项目标根基环境

LED景观艺术灯具研发出产基地暨体验展示中心建树项目标实验主体为六
安名家汇光电科技有限公司,是公司于2009年11月创立的全资子公司,位于六
安市经济技能开拓区。


本项目打算投资项目总投资为20,137.75万元,包罗牢靠资产投资18,137.75
万元,铺底活动资金2,000.00万元,建树期为24个月,个中行使召募资金投资
额20,000.00万元。


本项目投资建成并达产后,可形成年产12,000套定制景观艺术灯、30套城
市景观艺术雕塑以及6,000套伶俐路灯的出产手段,为公司的施家产务提供景观
艺术类照明产物支持;同时本项目将建成体验展示中心,有利于客户更真实地体
验公司产物所带来的结果。


2、项目配景及实验的须要性

(1)强化定制化灯具出产手段,实现差别化竞争

“定制化”是指按照必要来量身打造出客户需求的产物或处事。“定制化”



已逾越打扮、珠宝规模,跨界到照明市场。在景观照明项目中,每每必要添加定
制化的照明产物来浮现构筑景观的内在,差异构筑对景观艺术照明泛起出差异的
市场需求,因此,定制化的灯具成为企业的一个策划偏向。


通过实验LED景观艺术灯具研发出产基地项目,有利于晋升公司景观艺术
灯具的研发出产手段,为公司景观照明项目所需景观艺术灯具产物提供保障,满
足客户的计划需求;同时该项目标实验有利于公司向多规模照明产物延长,强化
“计划—出产—施工”全财富链上风,为客户提供综合办理方案。


(2)伶俐路灯的推广是都市伶俐化建树的重要构成部门

伶俐路灯是伶俐都市建树中重要的构成部门,今朝仍处于起步阶段。现有城
市民众照明体系广泛存在装备维护本钱高,灯具、线缆偷盗征象严峻,能源挥霍
大等题目。伶俐路灯作为有用节制能源耗损,进步灯具寿命,低落维护和打点成
本的重要途径,是当代效能型社会建树的重要构成部门,伶俐路灯的推广是都市
伶俐化建树的肯定趋势。当前,我国很多都市纷纷把伶俐都市的建树提上日程,
通过信息通讯技能和伶俐都市建树来完美都市民众处事,改进都市糊口情形,使
都市变得越发“伶俐”。


(3)打造体验展示中心,放大协同效应

今朝,公司拥有行业领先的“计划—出产—施工”全财富链、一体化综合服
务手段,各个环节相辅相成。本次体验展示中心的实验有助于对外展示公司照明
工程气力,给以客户更为直观的视觉感官体验,有利于公司开辟商务相助,放大
全财富链机关的协同效应。


3、项目实验的可行性

(1)公司照明工程营业一连快速增添,有充实消化本次募投项目新增产能
的可行性

公司照明工程营业采购的工程原料首要为种种灯具、电线电缆、配管线槽、
节制体系及其他装修、装饰原料。公司出产的照明产物首要应用于公司的照明
工程项目,只有少量对外贩卖,从而导致陈诉期内照明产物贩卖收入较低。在
景观照明工程规模,为共同客户计划要求,常常必要针对特定的照明项目和消
费市场计一律些新奇的定制化灯具,而这部门定制化灯具产物首要为对外采购,
本次募投项目首要为满意将来公司景观照明项目所需的定制化灯具产物,满意


客户定制化需求。


陈诉期内,定制化灯具产物入库或采购金额占照明工程营业(含条约能源
打点)灯具本钱的比譬喻下:

单元:万元

项 目

2016年1-9月

2015年度

2014年度

2013年度

出产入库或采购金额

1,424.72

1,748.45

1,575.55

687.47

灯具本钱

5,461.78

6,019.84

6,275.44

5,525.44

占比

26.09%

29.04%

25.11%

12.44%



LED具有节能、可调控、光色富厚、微型化、智能化和潜匿化等特性,跟着
LED技能的成长,定制化灯具越来越多的应用到景观照明工程傍边,从上表看,
陈诉期内公司定制化灯具产物入库或采购金额占照明工程营业(含条约能源管
理)灯具本钱的比例呈逐年进步趋势。照明工程是景观构筑物不行支解的一部
分,今朝越来越多的客户但愿借助本性化的灯具照明彰显构筑特色,灯具定制
化成为照明市场成长的一个肯定趋势,估量将来定制化灯具在照明工程傍边的
占比将越来越高。


陈诉期内,公司照明工程营业收入别离为18,389.56万元、21,004.99万元、
21,889.22万元和20,417.11万元,2013年-2015年复合增添率为9.10%,2016
年1-9月较上年同期增添35.41%。跟着2016年3月首发上市,公司综合气力增
强,营业成长步入到一个快轨道,综合思量照明工程行业为资金驱动型成长的
特点,精采的成长远景、公司具备的竞争上风、今朝项目储蓄环境以嘉拷寮可
比同业上市公司营业收入增添速率,估量公司照明工程营业收入估量将实现快
速增添。照明工程营业的快速增添将大幅度晋升公司对定制化灯具产物的需求,
有助于本次募投项目标产能消化。


(2)伶俐都市建树加速,“伶俐路灯+EMC模式”的成长,有助于本次募投
项目新增产能消化

① 伶俐都市建树加速,伶俐路灯成长空间庞大,有助于本次募投项目新增
产能消化

路灯作为都市最重要的基本办法之一,伶俐路灯在伶俐都市的建树中将有
辽阔的应用空间。现有都市民众照明体系存在无法长途调解开关时刻、不能根
据现实照明需求节制开关、路灯状态监测成果短缺、需人工巡检、装备妨碍或
丢失无法定位等题目。伶俐路灯作为有用节制能源耗损,进步灯具寿命,低落维


护和打点本钱的重要途径,是当代效能型社会建树的重要构成部门,伶俐路灯
的推广是都市伶俐化建树的肯定趋势。


自2009年伶俐都市观念鼓起至今,我国高度重视对伶俐都市技能蹊径和发
展模式的试探,相干政策盈利一连发作。2014年3月,中共中央、国务院宣布
《国度新型城镇化筹划(2014—2020 年)》,明晰“推进伶俐都市建树”,第一
次将伶俐都市纳入国度级计谋筹划,代表着“伶俐都市”建树正式成为国度行
为。2014年8月,发改委、工信部、科技部等八部委连系印发 《关于促进伶俐
都市康健成长的指导意见》,提出到2020年,我国要建成一批特色光鲜的伶俐城
市,聚积和辐射刊举措用大幅加强,综合竞争上风明明进步,在保障和改进民生
处事、创新社会打点、维护收集安详等方面取得显著成效。2016年2月,中共
中央、国务院宣布《关于进一步增强都市筹划建树打点事变的多少意见》,将“到
2020年,建成一批特色光鲜的伶俐都市”纳入都市筹划建树打点的总体方针。


制止2015年底,我国伶俐都市建树数目已经到达了386个,我国伶俐都市
由观念试探逐渐步入实质建树阶段。将来跟着伶俐都市的进一步推进,伶俐路灯
需求将不绝增进。


② “伶俐路灯+EMC模式”的成长,有助于本次募投项目新增产能消化

伶俐路灯在条约能源打点中的应用可觉得客户提供伶俐打点及节能处事全
面办理方案,估量将来将成为一种成长趋势,今朝多地当局开始回收“伶俐路
灯+EMC模式”改革内地路灯,譬喻六安市城区路灯条约能源打点节能及伶俐路
灯改革项目、遂川县伶俐照明路灯条约能源打点(EMC模式)节能改革项目、叶
集区城区(含开拓区)路灯条约能源打点节能及伶俐路灯改革采购项目等等。


条约能源打点是公司营业成长的一个偏向,“LED景观艺术灯具研发出产基
地暨体验展示中心建树项目”的建树可以按照客户需求出产伶俐路灯,实现按
需照明,满意公司条约能源打点中的伶俐路灯必要,有利于公司打造“伶俐路
灯+EMC模式”的成长模式,加强红利手段。将来跟着公司条约能源打点营业的
成长,有助于消化本次募投项目新增产能。


(3)灯具定制化是景观照明的肯定趋势

LED除了节能、可调控,光色富厚外,还具有微型化、智能化和潜匿化等
特性,跟着LED技能的成长,定制化灯具越来越多的应用到景观照明工程傍边。



在大型景观亮化项目中,为共同客户计划要求、告竣照明计划结果,常常要针对
特定的照明项目与斲丧市场,计一律些新奇有特色的灯具,力争每一款产物都凝
结了时尚、康健、低碳、环保的计划理念。


公司在景观照明工程规模具有富厚的项目履历,今朝项目所需定制化景观灯
以及景观艺术雕塑首要向外采购。跟着公司营业局限的进一步扩大,定制化灯具
产物需求将不绝增添。


(4)公司具备建树出产基地的人才储蓄

公司是国度高新技能企业,在多年的出产策划中,公司把握照明产物的研发、
出产技能,蕴蓄了较为富厚的照明产物研发出产履历,为出产基地建树项目标成
功实验打下了坚硬的基本。公司作育了一批照明产物研发、出产和策划打点人才,
这些主干员工将在出产基地建树中施展重要浸染。


(5)项目是公司现有营业的正常延长,有乐成的履历和技能可供小心

公司多年从事照明产物的研发出产,在产物出产工艺、质量节制等方面蕴蓄
了富厚的履历。项目打算投产的产物与公司多年来出产的产物并无重大差别,项
目建成后完全可以相沿公司现有的技能和打点平台,继承增强与现有的原原料供
应商的相助。公司现有的技能、打点和供给商资源将为项目标顺遂投产提供有力
支持。


4、项目投资估算

本项目打算投资项目总投资为20,137.75万元,公司拟通过向六安名家汇光
电科技有限公司增资的情势将不高出20,000.00万元的召募资金投入用于建树本
项目,不敷部门由公司自筹资金办理。


5、项目标经济效益说明

本项目建树期为24个月,完全达产后年新增贩卖收入约31,200.00万元、净
利润约5,194.00万元(凭证25%的企业所得税率),项目投资财政内部收益率(税
后)为21.18%,项目投资接纳期(税后)为6.54年。


(三)条约能源打点项目

1、项目标根基环境

条约能源打点具有精采的节能结果和社会效益,是公司将来成长的一个重要
偏向,但条约能源打点项目投资是一项成本投入较麋集的营业,项目投资必要相


对较大的资金,因此,公司拟行使本次召募资金20,000万元用于成长条约能源
打点项目。


公司实验的条约能源打点属于节能效益分享,首要是前期公司投入所有成
本,以LED灯具对传统光源举办替代或对需节能项目予以改革、处究竟现与用
能单元配合分享节能效益(即由公司对用能单元节能项目投资建树,建树施工
前或建树施工完成后两边配合确认节能量,在节能效益分享期内两边按条约约
定比例分享节能效益;项目条约/节能效益分享期竣事,节能装备全部权及后期
发生的节能效益全归用能单元全部)。公司实验的条约能源打点首要齐集在市政
路灯改革以及贸易照明改革营业。


条约能源打点项目与现有照明工程营业的差别首要表此刻:

(1)收入确认要领差异

条约能源打点项目履历收及格交付业主行使时,在节能受益期内(一样平常为5
年)每月凭证条约约定的节能收益分派方法确定的金额举办收入确认,同时将
条约能源对应的牢靠资产折旧结转本钱;照明工程营业按照《企业管帐准则第
15号——制作条约》,凭证落成百分比法确认工程施家产务收入和相干本钱,根
据累计现实产生的条约本钱占条约估量总本钱的比例确定落成进度。


(2)回款方法差异

条约能源打点项目通过测算节能效益,并凭证条约约定的分成比例在节能
效益分享期内举办分成;照明工程营业的工程款付出必要经两边核实确认后,
业主方能推行内部审批、治理付款手续等措施,并会思量自身资金环境布置支
付工程进度款。


与现有照明工程营业对比,条约能源打点营业的风险首要表此刻前期必要
公司投入所有本钱,而且没有工程进度款,因此资金压力较大;另外,条约能
源打点营业回款时刻较长,占用公司资金的时刻比照明工程营业长。


2、项目配景及实验的须要性

刊行人拟行使本次召募资金20,000万元用于成长条约能源打点项目,首要
是思量到条约能源打点具有精采的节能结果和社会效益,是公司将来成长的一
个重要偏向,但条约能源打点项目投资是一项成本投入较麋集的营业,必要相
对较大的资金投入。



刊行人实验的条约能源打点属于节能效益分享,首要是前期公司投入所有
本钱,以LED灯具对传统光源举办替代或对需节能项目予以改革、处究竟现与
用能单元配合分享节能效益(即由公司对用能单元节能项目投资建树,建树施
工前或建树施工完成后两边配合确认节能量,在节能效益分享期内两边按条约
约定比例分享节能效益;项目条约/节能效益分享期竣事,节能装备全部权及后
期发生的节能效益全归用能单元全部)。


刊行人本次拟召募资金20,000万元成长条约能源打点项目,将依托在现有
照明工程计划与施工规模的上风和客户资源,大力大举开辟市政和贸易照明改革领
域的条约能源打点营业,详细按照各个项目标节能诊断和改革方案计划环境,
投入资金用于原原料和装备的采购,并提供项目计划、原原料和装备采购、施
工安装和调试、运行调养和维护、节能量丈量与验证、职员培训、节能结果保
证等全进程处事,以及在条约期内包袱装备或体系的维修用度。


制止今朝,刊行人尚未正式签署大额的条约能源打点项目,但正与安徽国
购团体洽商多个阛阓的条约能源打点项目,后续将按照两边洽商环境签定正式
协议。


从项目洽商、推行招投标措施,到最终签署条约,必要一段时刻,无法短
时刻内取得条约,刊行人正大力大举开辟市政、贸易照明改革等各个规模的条约能
源打点项目,并将按照招投标和好谈盼望签定正式条约,将来召募资金将用于
这些项目标详细实验,以及包罗后续开辟乐成的其他条约能源打点项目。


另外,条约能源打点项目市场远景极其辽阔。据EMCA统计,我国节能处事
财富产值从2004年的33.6亿元增添到2013年的2,155.6亿元,复合增速
58.78%;条约能源打点总投资额从11.0亿元增添到742.3亿元,复合增速
59.71%,估量将来仍能保持较快的增添速率。


连年来,多地当局通过奉行条约能源打点的方法改革路灯照明、城区照明
等公用办法,按照中国当局采购网等果真信息,譬喻河北唐山滦县阶梯照明节
能改革EMC条约能源打点项目涉及金额8,500.00万元;河北邯郸市政工程打点
处LED路灯节能改革EMC条约能源打点项目涉及金额2,544.30万元;河南周口
市中心城区路灯节能改革(EMC条约能源打点)项目预算总投资为4,749.19万
元;六安市城区路灯条约能源打点节能及伶俐路灯改革项目预算2,359.65万元;


阜阳市城区部门阶梯LED路灯节能改革条约能源打点项目预算约1,315万元;
抚顺经济开拓区LED路灯节能改革条约能源打点项目预算2,239.38万元;麻阳
苗族自治县城区路灯节能改革工程PPP项目概算总投资3,000万元;余干县城
市阶梯路灯节能改革条约能源打点(EMC)及阶梯亮化工程预算约1,640万元。


从上述招投标信息看,照明节能条约能源打点市场需求较大,公司本次“合
同能源打点营运资金项目”具有精采的市场基本。


本次条约能源打点募投项目标实验,可以大幅度晋升公司条约能源打点营业
收入在公司业务收入中的比例,实现公司营业财富链的完美。通过非果真刊行股
票,将明显加强公司的成本气力,有利于进一步做强、做大、做优公司条约能源
打点营业,为公司提供新的利润增添点,改进和加强公司的综合红利手段,为公
司业绩的一连增添提供有力保障,有利于实现股东好处最大化。


3、项目实验的可行性

公司拥有行业领先的“计划—出产—施工”全财富链、一体化综合处事手段,
拥有研发计划、工程施工、照明研发出产规模的专业人才。2013年、2014年、
2015年和2016年1-9月,公司条约能源打点营业收入占比别离为0.23%、0.37%、
0.32%和0.26%,固然占比相对较小,但公司已具备了实验条约能源打点的项目
履历,同时工程施工的项目履历亦可有用地被复制到条约能源打点项目。制止目
前,刊行人尚未正式签署大额的条约能源打点项目,但正与安徽国购团体洽商
多个阛阓的条约能源打点项目,后续将按照两边洽商环境签定正式协议。本次
非果真刊行股票,公司成本气力将获得加强,公司将具备承接大型条约能源打点
项目标手段,条约能源打点营业具备较大的晋升空间。


三、本次非果真刊行对公司策划状况和财政状况的影响

(一)本次召募资金投资项目对公司策划环境的影响

本次非果真刊行召募资金投资项目环绕公司主营营业睁开。本次募投项目实
施完毕后,公司资金气力将不绝加强,有利于晋升承接大型工程项目标手段,盈
利手段将得以进步。将来,公司还将通过PPP模式切入照明工程建树项目,有
效地进步公司抗风险手段和可一连成长手段。



(二)本次召募资金投资项目对公司财政状况的影响

本次非果真刊行有利于晋升公司一连红利手段、优化财政布局、缓解公司偿
债压力、加强公司资产布局的不变性和抗风险手段。因为公司召募资金投资项目
发生的策划收益必要必然的时刻才气浮现,因此短期内不解除公司每股收益被摊
薄的也许性。


综上所述,本次非果真刊行A股股票召募资金项目切合国度财富政策和本
公司成长的必要,本次非果真刊行方案的实验将进一步扩大公司资产局限,晋升
公司资产质量,加强公司焦点竞争力,促进公司一连、康健和快速成长,切合公
司及全体股东的好处。



第五节 董事会关于本次非果真刊行对公司影响的讨
论与说明

一、本次刊行后上市公司营业及资产整合打算、公司章程、股东
布局、高管职员布局、营业收入布局的变换

(一)本次刊行对公司营业成长及资产整合打算的影响

本次非果真刊行召募资金投资项目牢牢环绕公司主营营业睁开,切合国度有
关财富政策及环保政策。本次刊行完成后,公司的主营营业保持稳固,不会导致
公司营业与资产的整合。


(二)本次刊行对公司章程的影响

本次非果真刊行完成后,公司的股本将响应增进,公司章程将按照刊行的实
际功效对股本和股本布局举办响应修改,并治理工商改观挂号。


(三)本次刊行对股东布局的影响

制止本预案出具之日,公司控股股东和现实节制人程宗玉持有本公司
15,187.50万股,占公司总股本的50.63%。本次非果真刊行数目不高出7,000万
股,程宗玉理睬认购不低于本次非果真刊行股份总数的10%且不高于20%。以
上限7,000万股、程宗玉认购10%计较,本次非果真刊行完成后程宗玉持有公司
42.94%的股份,仍处于现实节制人职位。因此,本次非果真刊行不会导致公司的
节制权产生变革。


(四)本次刊行对高管职员布局的影响

制止本预案出具日,公司尚无对高级打点职员布局举办调解的打算,本次发
行不会对高级打点职员布局造成重大影响。本次刊行后,若公司拟调解高管职员
布局,将按照有关划定,推行须要的法令措施和信息披露任务。


(五)本次刊行对营业收入布局的影响

本次召募资金投资项目环绕公司主营营业睁开,有利于进一步晋升公司焦点
竞争力,扩大营业局限,固定市园职位,公司整体营业布局将越发公道、不变。

本次刊行后公司营业收入布局不会产生重大变革。



二、本次刊行后上市公司财政状况、红利手段及现金流量的变换
环境

本次非果真刊行召募资金到位后,公司的资产局限大为增进,财政状况将得
到较大改进,红利手段将进一步进步,焦点竞争力将获得进一步加强。本次非公
开刊行对公司财政状况、红利手段及现金流量的详细影响如下:

(一)本次刊行对公司财政状况的影响

本次刊行后,公司的资产和净资产局限大为增进,资产欠债率进一步降落,
财政布局更趋妥当,营运资金越发富裕,活动比率和速动比率进步,有利于改进
公司活动性、进步公司偿债手段,低落财政风险。同时因为召募资金投资项目效
益较好,公司财政状况将获得较大改进。


(二)本次刊行对公司红利手段的影响

本次刊行完成后,因为本次刊行后公司净资产和总股本将有所增进,召募资
金投资项目发生的策划效益必要必然的时刻才气浮现,因此短期内也许会导致净
资产收益率、每股收益等财政指标呈现必然水平的降落。但跟着项目实验,公司
主营营业局限将有用扩大,从而可以或许更好地满意快速增添的市场需求,公司的营
业收入有望进一步增进,恒久红利手段也将得到晋升,实现可一连成长。


(三)本次刊行对公司现金流量的影响

本次非果真刊行进程中,公司筹资勾当现金流入将大幅增进。在召募资金投
入建树后,公司投资勾当现金流出也将响应增进。跟着募投项目标实验和效益产
生,因为红利手段增强,公司策划勾当发生的现金流入将慢慢获得晋升。


三、上市公司与控股股东及其关联人之间的营业相关、打点相关、
关联买卖营业及同业竞争等变革环境

本次刊行完成前后,公司与控股股东、现实节制人及其关联人之间的营业关
系、打点相关均不会发生重大变革,同时本次刊行亦不会导致公司与控股股东、
现实节制人及其关联人之间发生新增关联买卖营业或同业竞争的气象。



四、本次刊行完成后,上市公司是否存在资金、资产被控股股东
及其关联人占用或上市公司为控股股东及其关联人提供包管的
环境

本次刊行完成前后,公司不存在资金资产被控股股东及其关联人占用的情
况,亦不存在公司为控股股东及其关联人提供违规包管的环境。


五、上市公司欠债布局是否公道,是否存在通过本次刊行大量增
加欠债(包罗或有欠债)的环境,是否存在欠债比例过低、财政
本钱不公道的环境

本次刊行完成后,公司资产欠债率将降落,公司资产欠债布局将越发妥当,
抗风险手段将进一步加强。公司不存在通过本次刊行大量增进欠债(或有欠债)
的环境,也不存在欠债比率过低、财政本钱不公道的环境。



第六节 本次股票刊行相干风险声名

一、政策风险

今朝,公司首要从事照明工程的计划、施家产务,工程施工项目均为市政照
明工程及地产照明工程,假如将来宏观经济政策及走势、处所当局财务状况及房
地产行业的整体景气水划一产生较大的变革,将会对公司的策划状况发生必然影
响。


二、原原料和劳务价值上涨的风险

陈诉期内,公司照明工程营业本钱中的直接原料所占的比例为80%阁下,照
明工程营业本钱中的劳务安装本钱所占的比例约为20%。因此,假如将来灯具、
电线电缆、配管线槽、节制体系等原原料的采购价值和劳务安装本钱大幅上涨,
将会增进公司策划本钱,从而影响公司的策划业绩。


三、市场风险

照明产物首要应用规模为构筑行业中的市政照明和地产照明。今朝,公司主
要从事照明工程的计划、施家产务,工程施工项目均为市政照明工程及地产照明
工程,漫衍规模广,市场容量大,市场需求刚性,但其成长仍会受到宏观经济形
势颠簸的影响。在环球经济一体化的本日,宏观经济形势受到海表里多重身分的
影响,其景气水和善变革趋势布满不确定性。假如将来宏观经济产生倒霉变革,
将对构筑行业发生倒霉影响,低落市场比较明产物的需求,进而对公司的将来业
绩发生影响。


四、应收账款接纳风险

2013年尾、2014年尾、2015年尾及2016年9月末公司应收账款净额别离
为9,400.75万元、13,659.52万元、18,082.56万元、22,677.98万元,占同期末
活动资产的比重别离为40.39%、38.42%、41.14%、35.94%,应收账款净额占流
动资产的比重较高。假如公司应收账款不能获得一连有用的打点,公司仍也许面
临幻魅账丧失的风险。


五、打点风险

跟着本次召募资金的投入行使和公司营业的成长,公司资产局限和营业局限


都将进一步扩大,对公司资源整合、市场开辟、质量打点、营运打点、财政打点、
内部节制方面提出更高的要求,假如公司打点层的打点程度不能顺应公司局限快
速扩张的必要,组织模式和打点制度未能跟着公司局限的扩大而实时调解、完美,
也许会带来组织布局、打点系统和风险节制制度不完美而导致的风险。


六、原股东分红镌汰、表决权被摊薄的风险

本次非果真刊行后,公司总股本将会增进,原股东的持股比例将有所降落,
因为公司本次非果真刊行完成后,公司的新老股东配合分享本次非果真刊行前滚
存的未分派利润,因此存在原股东分红镌汰以及表决权被摊薄的风险。


七、召募资金投资项目建树风险

公司本次召募资金投资项目是基于当前财富政策、市场情形、技能成长趋势
等身分做出的。投资项目固然颠末尾稳重、充实的可行性研究论证,可是仍存在
宏观政策和市场情形产生倒霉变换、行业竞争加剧、技能程度产生重大更替、产
品机能与安详性、项目实验进程中产生的其他不行预见身分等缘故起因造成募投项目
无法实验、延期可能无法发生预期收益的风险。首要风险如下:

1、照明工程项目无法按进度推行的风险

本次“增补照明工程配套资金项目”涉及汉中兴元生态旅游树模区亮化工
程项目、甘肃省玉门市人民当局亮化项目等大型工程亮化项目,项目投入金额
较大,项目周期较长,在项目实验进程中,也许呈现因海内经济形势和政策发
生变革,或因客户资金状况和市场预期变革导致上述项目无法按进度完成的风
险;照明工程营业有赖于项目主体工程的落成,因此存在项目主体工程未落成
导致公司无法凭证进度实验后续亮化营业的风险,进而对公司红利程度造成影
响。


2、新增产能无法消化的风险

本次召募资金投资项目“LED景观艺术灯具研发出产基地暨体验展示中心建
设项目”重点是向定制化灯具偏向拓展,市场远景精采,项目标建成将有利于
公司晋升出产手段,强化“计划—出产—施工”全财富链上风,为客户提供综
合办理方案,进一步加强竞争力和红利手段,为公司一连不变成长奠基基本。

本次募投项目产物将首要应用于公司的照明工程营业,假如市场情形、技能、
相干政策等方面呈现重大倒霉变革,也许导致公司照明工程营业市场拓展产生


较大坚苦,从而面对出产手段扩大后市场局限增添迟钝、利润程度降落的风险。


3、条约能源打点项目市场开辟不及预期的风险

刊行人拟行使本次召募资金20,000万元用于成长条约能源打点项目,但截
至今朝尚未正式签署大额的条约能源打点订单,刊行人将依托照明工程营业及
过往条约能源打点项目标实验履历,大力大举开辟条约能源打点项目并尽快签定正
式条约;若条约能源打点项目市场开辟不及预期,将导致本次募投项目不能产
生预期效益,进而影响公司将来整体的业绩增添。


八、税收优惠风险

陈诉期内,公司按摄影关划定享受高新技能企业所得税优惠政策,减按15%
税率缴纳企业所得税。另外,按照国务院办公厅转发发改委、财务部、人民银行、
国度税务总局《关于加速奉行条约能源打点促进节能处事财富成长的意见》(国
办发【2010】25号),公司条约能源打点营业享受免征增值税的优惠政策。公司
今朝享有的税收优惠政策如产生变革,或公司在“高新技能企业”税收优惠政策
到期后不可以或许被一连认定为高新技能企业,则公司也许面对凭证25%的企业所得
税税率缴纳企业所得税的气象,这将给公司的策划业绩带来必然影响。


九、股价颠簸风险

本次非果真刊行将对公司的出产策划和财政状况发生必然影响,公司根基面
环境的变革将会影响股票价值。其它,国度宏观经济形势、重大政策、海表里政
治形势、行业景气水平、股票市场供求变革以及投资者的生理预期城市影响股票
的价值。同时,公司本次非果真刊行事项尚需推行多项审批措施,必要必然的时
间周期方能完成,在此时代公司股票的市场价值也许会呈现颠簸,从而直接或间
接的影响投资者的收益,投资者对此应有充实的熟悉和生理筹备。针对上述环境,
公司将按照《公司法》、《证券法》等有关法令礼貌的要求,真实、精确、完备、
实时、公正的向投资者披露有也许影响公司股票价值的重大信息,供投资者做出
投资判定,本公司提示投资者留意股价颠簸及也许涉及的风险。


十、审批风险

本次非果真刊行股票尚需取得中国证监会许诺,可否取得中国证监会许诺,
以及最终取得许诺的时刻存在不确定性。



第七节 公司利润股利分派政策及实验环境

一、利润分派政策

公司实施一连、不变的利润分派政策,重视对投资者的公道投资回报并分身
公司的可一连成长,团结公司的红利环境和营业将来成长计谋的现实必要,成立
对投资者一连、不变的回报机制。公司董事会、监事会和股东大会对利润分派政
策的决定和论证进程中充实思量了独立董事、监事和公家投资者的意见。


(一)公司的利润分派政策

1、利润分派原则:公司实施一连、不变的利润分派政策,公司对利润分派
应重视对投资者的公道投资回报并分身公司昔时的现实策划环境和可一连成长。


2、利润分派情势:公司可采纳现金或股票或现金与股票相团结的方法可能
法令礼貌应承的其他方法分派利润,利润分派不得高出累计可分派利润的范畴,
不得侵害公司一连策划手段。在切合现金分红的前提下,公司该当优先采纳现金
分红的方法举办利润分派。


3、公司拟实验现金分红的,应同时满意以下前提:

(1)公司昔时红利且累计未分派利润为正;

(2)公司将来十二个月内无重大投资打算或重大现金支出(召募资金投资
项目除外)。重大投资打算或重大现金支出是指,公司拟对外投资、收购资产或
者购置装备的累计支出到达可能高出公司最近一期经审计的归并报表净资产的
30%,且高出3,000万元。


(3)审计机构对公司该年度财政陈诉出具尺度无保存意见的审计陈诉。


(4)在满意上述现金分红前提环境下,公司该当采纳现金方法分派利润,
原则上每年度举办一次现金分红,公司董事会可以按照公司红利及资金需求环境
发起公司举办中期现金分红。


(5)现金分红比例:公司应保持利润分派政策的持续性与不变性,每年以
现金方法分派的利润不少于昔时实现的可分派利润的10%。公司董事会该当综合
思量所处行业特点、成长阶段、自身策划模式、红利程度以及是否有重大资金支
出布置等身分,区分以下气象,并凭证公司章程划定的措施,提出差别化的现金
分红政策:


① 公司成长阶段属成熟期且无重大资金支出布置的,举办利润分派时,现
金分红在本次利润分派中所占比例最低应到达80%;

② 公司成长阶段属成熟期且有重大资金支出布置的,举办利润分派时,现
金分红在本次利润分派中所占比例最低应到达40%;

③ 公司成长阶段属成恒久且有重大资金支出布置的,举办利润分派时,现
金分红在本次利润分派中所占比例最低应到达20%。


公司成长阶段不易区分但有重大资金支出布置的,凭证前项划定处理赏罚。


公司今朝成长阶段属于成恒久且将来有重大资金投入支出布置,举办利润分
配时,现金分红在本次利润分派中所占比例最低应到达20%。跟着公司的不绝发
展,公司董事会以为公司的成长阶段属于成熟期的,则按照公司有无重大资金支
出布置打算,由董事会凭证公司章程划定的利润分派政策调解的措施提请股东大
会决策进步现金分红在本次利润分派中的最低比例。


若公司业绩增添快速,而且董事会以为公司股票价值与公司股本局限不匹配
时,可以在满意上述现金分派之余,提出并实验股票股利分派预案。


(6)存在股东违规占用公司资金环境的,公司在举办利润分派时,该当扣
减该股东所分派的现金股利,以送还其占用的资金。


(二)利润分派决定措施

1、公司每年利润分派预案由公司董事会团结公司章程的划定、红利环境、
资金需求提出和制定,经董事会审议通过并经半数以上独立董事赞成后提请股东
大会审议。独立董事及监事会对提请股东大会审议的利润分派预案举办考核并出
具书面意见。


2、董事会审议现金分红详细方案时,该当当真研究和论证公司现金分红的
机缘、前提和最低比例、调解的前说起其决定措施要求等事件,独立董事该当发
表白确意见;独立董事可以征齐集小股东的意见,提出分红提案,并直接提交董
事会审议。


3、股东大会对现金分红详细方案举办审议时,该当通过多种渠道主动与股
东出格是中小股东举办雷同和交换(包罗但不限于提供收集投票表决、约请中小
股东参会等),充实听取中小股东的意见和诉求,并实时复原中小股东体谅的问
题。



4、在昔时满意现金分红前提环境下,董事会未提出以现金方法举办利润分
配预案的,还应声名缘故起因并在年度陈诉中披露,独立董事该当对此颁发独立意见。

同时在召开股东大会时,公司该当提供收集投票等方法以利便中小股东参加股东
大会表决。


5、监事会应对董事会和打点层执行公司利润分派政策和股东回报筹划的情
况及决定措施举办监视,并应对年度内红利但未提出利润分派预案的,就相干政
策、筹划执行环境颁发专项声名和意见。


6、股东大会应按照法令礼貌和本章程的划定对董事会提出的利润分派预案
举办表决。


7、公司该当在年度陈诉中具体披露现金分红政策的拟定及执行环境,并对
下列事项举办专项声名:

(1)是否切合公司章程的划定可能股东大会决策的要求;

(2)分红尺度和比例是否明晰和清楚;

(3)相干的决定措施和机制是否完整;

(4)独立董事是否履职尽责并施展了应有的浸染;

(5)中小股东是否有充实表达意见和诉求的机遇,中小股东的正当权益是
否获得了充实掩护等。


对现金分红政策举办调解或改观的,还应对换解或改观的前说起措施是否合
规和透明等举办具体声名。


(三)利润分派政策调解

公司按照出产策划必要需调解利润分派政策的,调解后的利润分派政策不得
违背中国证监会和证券买卖营业所的有关划定,有关调解利润分派政策的议案需事先
征求独立董事及监事会的意见,并需经公司董事会审议通事后提交股东大会批
准, 经出席股东大会的股东所持表决权的2/3以上通过。为充实思量公家投资
者的意见,该次股东大会应同时回收收集投票方法召开。


公司该当在年度陈诉中具体披露现金分红政策的拟定及执行环境,并对下列
事项举办专项声名:

1、是否切合公司章程的划定可能股东大会决策的要求;

2、分红尺度和比例是否明晰和清楚;


3、相干的决定措施和机制是否完整;

4、独立董事是否履职尽责并施展了应有的浸染;

5、中小股东是否有充实表达意见和诉求的机遇,中小股东的正当权益是否
获得了充实掩护等。


对现金分红政策举办调解或改观的,还应对换解或改观的前说起措施是否合
规和透明等举办具体声名。


二、最近三年及一期利润分派环境

2016年5月13日,公司2015年年度股东大会审议通了《公司2015年利润
分派方案》,以公司已刊行股份120,000,000股为基数,向全体股东每10股派发
现金盈利人民币1元(含税),共计派发明金股利人民币12,000,000.00元(含
税)。上述派发盈利后,剩余未分派利润继承留存公司用于支持公司策划必要。

2015年度不送股,也不以成本公积金转增股本。上述利润分派于2016年5月31
日实验完毕。


2016年8月12日,公司2016年第三次姑且股东大会审议通过了《2016年
半年度利润分派预案》,以制止2016年6月30日公司总股本120,000,000股为
基数,行使成本公积金向全体股东每10股转增15股,共计转增180,000,000股,
不送股,不派发明金股利,转增后公司总股本将增进至300,000,000股。上述利
润分派于2016年8月23日实验完毕。


陈诉期内除上述利润分派之外,公司2013年度、2014年度未举办利润分派。


三、公司未分派利润行使布置环境

团结公司策划状况及将来成长筹划,公司举办股利分派后的未分派利润均用
于公司增补营业策划所需的活动资金及公司新建项目所需的资金投入,以满意公
司各项营业拓展的资金需求,进步公司的市场竞争力和红利手段。公司未分派利
润的行使布置切合公司的现实环境和公司全体股东好处。


四、将来的股东回报筹划

按照中国证监会《关于进一步落实上市公司现金分红有关事项的关照》(证
监发【2012】37号)和《上市公司禁锢指引第3号—上市公司现金分红》的要
求,公司对《公司章程》响应条款举办了修订。公司第二届董事会第九次集会会议审


议通过了《深圳市名家汇科技股份有限公司将来三年(2016年-2018年)股东分
红回报筹划》的议案,并拟将上述议案提交股东大会审议。


股东回报筹划的首要内容如下:

(一)公司分红回报筹划拟定的思量身分

公司将实施一连、不变的利润分派政策,重视对投资者的公道投资回报并兼
顾公司的可一连成长,团结公司的红利环境和营业将来成长计谋的现实必要,建
立对投资者一连、不变的回报机制。公司董事会、监事会和股东大会对利润分派
政策的决定和论证进程中该当充实思量独立董事、监事和公家投资者的意见。


(二)公司分红回报筹划的拟定原则

1、公司实施一连、不变的利润分派政策,公司对利润分派应重视对投资者
的公道投资回报并分身公司昔时的现实策划环境和可一连成长;

2、公司充实思量对投资者的回报,每年按昔时实现的母公司可供分派的利
润的划定比例向股东分派股利;

3、公司充实思量和听取股东出格是中小股东、独立董事的意见。


(三)公司分红回报的详细政策

1、利润分派的情势:公司回收现金、股票可能现金与股票相团结的方法分
配利润,利润分派不得高出累计可分派利润的范畴,不得侵害公司一连策划手段。

在切合现金分红的前提下,应优先采纳现金分红的方法举办利润分派。在有前提
的环境下,公司可以举办中期利润分派。在回收股票股利举办利润分派时,该当
具有公司生长性、每股净资产的摊薄等真实公道身分。


2、公司以现金方法分派股利的详细前提和比例

(1)公司拟实验现金分红的,应同时满意以下前提:

① 公司昔时红利且累计未分派利润为正;

② 公司将来十二个月内无重大投资打算或重大现金支出(召募资金投资项
目除外)。重大投资打算或重大现金支出是指,公司拟对外投资、收购资产可能
购置装备的累计支出到达可能高出公司最近一期经审计的归并报表净资产的
30%,且高出3,000万元。


③ 审计机构对公司该年度财政陈诉出具尺度无保存意见的审计陈诉。



(2)在满意上述现金分红前提环境下,公司该当采纳现金方法分派利润,
原则上每年度举办一次现金分红,公司董事会可以按照公司红利及资金需求环境
发起公司举办中期现金分红。


(3)现金分红比例:公司应保持利润分派政策的持续性与不变性,每年以
现金方法分派的利润不少于昔时实现的可分派利润的10%。公司董事会该当综合
思量所处行业特点、成长阶段、自身策划模式、红利程度以及是否有重大资金支
出布置等身分,区分以下气象,并凭证《公司章程》划定的措施,提出差别化的
现金分红政策:

① 公司成长阶段属成熟期且无重大资金支出布置的,举办利润分派时,现
金分红在本次利润分派中所占比例最低应到达80%;

② 公司成长阶段属成熟期且有重大资金支出布置的,举办利润分派时,现
金分红在本次利润分派中所占比例最低应到达40%;

③ 公司成长阶段属成恒久且有重大资金支出布置的,举办利润分派时,现
金分红在本次利润分派中所占比例最低应到达20%。


公司成长阶段不易区分但有重大资金支出布置的,凭证前项划定处理赏罚。


公司今朝成长阶段属于成恒久且将来有重大资金投入支出布置,举办利润分
配时,现金分红在本次利润分派中所占比例最低应到达20%。跟着公司的不绝发
展,公司董事会以为公司的成长阶段属于成熟期的,则按照公司有无重大资金支
出布置打算,由董事会凭证《公司章程》划定的利润分派政策调解的措施提请股
东大会决策进步现金分红在本次利润分派中的最低比例。


若公司业绩增添快速,而且董事会以为公司股票价值与公司股本局限不匹配
时,可以在满意上述现金分派之余,提出并实验股票股利分派预案。


(4)存在股东违规占用公司资金环境的,公司在举办利润分派时,该当扣
减该股东所分派的现金股利,以送还其占用的资金。


3、公司发放股票股利的详细前提:

公司在策划环境精采,业绩增添快速,而且董事会以为公司股票价值与公司
股本局限不匹配、发放股票股利有利于公司全体股东整体好处时,可以在满意上
述现金股利分派的前提下,提出股票股利分派预案。



(四)公司分红回报的决定机制

1、公司每年利润分派预案由公司董事会团结《公司章程》划定、红利环境、
资金需求提出和制定,经董事会审议通过并经半数以上独立董事赞成后提请股东
大会审议。独立董事及监事会对提请股东大会审议的利润分派预案举办考核并出
具书面意见。


2、董事会审议现金分红详细方案时,该当当真研究和论证公司现金分红的
机缘、前提和最低比例、调解的前说起其决定措施要求等事件,独立董事该当发
表白确意见;独立董事可以征齐集小股东的意见,提出分红提案,并直接提交董
事会审议。


3、股东大会对现金分红详细方案举办审议时,该当通过多种渠道主动与股
东出格是中小股东举办雷同和交换(包罗但不限于提供收集投票表决、约请中小
股东参会等),充实听取中小股东的意见和诉求,并实时复原中小股东体谅的问
题。


4、在昔时满意现金分红前提环境下,董事会未提出以现金方法举办利润分
配预案的,还应声名缘故起因并在年度陈诉中披露,独立董事该当对此颁发独立意见。

同时在召开股东大会时,公司该当提供收集投票等方法以利便中小股东参加股东
大会表决。


5、监事会应对董事会和打点层执行公司利润分派政策和股东回报筹划的情
况及决定措施举办监视,并应对年度内红利但未提出利润分派预案的,就相干政
策、筹划执行环境颁发专项声名和意见。


6、股东大会应按照法令礼貌和本章程的划定对董事会提出的利润分派预案
举办表决。


(五)公司分红回报的决定机制

股东大会大会对利润分派方案作出决策后,董事会必需在股东大会召开后二
个月内完成股利(或股份)的派发事项。


(六)公司分红回报政策的调解

如碰着战役、天然灾难等不行抗力变乱,并对公司出产策划造成重大影响,
可能公司自身策划状况产生重大变革时,公司可对利润分派政策举办调解。



公司按照出产策划必要需调解利润分派政策的,调解后的利润分派政策不得
违背中国证监会和证券买卖营业所的有关划定,有关调解利润分派政策的议案需事先
征求独立董事及监事会的意见,并需经公司董事会审议通事后提交股东大会批
准,经出席股东大会的股东所持表决权的2/3以上通过。为充实思量公家投资者
的意见,该次股东大会应同时回收收集投票方法召开。


(七)信息披露

公司该当在年度陈诉中具体披露现金分红政策的拟定及执行环境,并对下列
事项举办专项声名:

1、 是否切合《公司章程》的划定可能股东大会决策的要求;
2、 分红尺度和比例是否明晰和清楚;
3、 相干的决定措施和机制是否完整;
4、 独立董事是否履职尽责并施展了应有的浸染;


5、中小股东是否有充实表达意见和诉求的机遇,中小股东的正当权益是否获得
了充实掩护等。


对现金分红政策举办调解或改观的,还应对换解或改观的前说起措施是否合

规和透明等举办具体声名。


(八)分红回报筹划拟定的周期

公司应至少以三年为一个周期,综合思量本行业特点、公司计谋成长方针、
成长所处阶段、现实策划环境、今朝及将来红利手段、现金流量状况、外部融资
情形及股东回报等重要身分,拟定股东回报筹划。


(九)股东分红回报筹划的见效

本筹划自公司股东大会审议通过之日起见效,修订时亦同。





第八节 与本次刊行相干的董事会声明及理睬事项

一、董事会关于除本次刊行外将来十二个月内是否有其他股权融
资打算的声明

除本次刊行外,将来十二个月内,公司将按照已经筹划及实验的投资项目进
度,综合思量公司成本布局、融资需求等身分,公司将来12个月内不解除布置
其他股权融资布置。


二、刊行人董事会对付本次刊行摊薄即期回报的相干理睬并兑现
弥补回报的详细法子

按照《国务院办公厅关于进一步增强成本市场中小投资者正当权益掩护事变
的意见》(国办发【2013】110号)、证监会《关于首发及再融资、重大资产重组
摊薄即期回报有关事项的指导意见》(证监会通告【2015】31号)等文件的有关
划定,为维护中小投资者好处,公司就本次非果真刊行股票摊薄即期回报对公司
首要财政指标的影响及公司采纳的法子通告如下:

(一)本次非果真刊行摊薄即期回报对公司首要财政指标的影响

1、首要假设及声名

(1)假设本次股票刊行数目为7,000万股(最终刊行数目以经中国证监会
许诺刊行的股份数目为准),刊行完成后公司总股本为37,000万股;

(2)假设本次刊行于2017年6月尾完成(该完成时刻仅为公司预计,最终
以经中国证监会许诺后现实刊行完成时刻为准);

(3)假设本次非果真最终召募资金总额(含刊行用度)为17.00亿元;

(4)公司2015年扣非后归属于母公司股东净利润为4,818.20万元。按照
2016年10月31日发布的三季报,估量2016年度净利润同比增添120%-150%。

同时,假设2016年度、2017年度扣非后归属于母公司股东的净利润较2015年
度别离逐年增添120%、135%、150%;因为很是常性损益无法猜测,假设猜测年
度归属于母公司股东净利润与扣非后归属于母公司股东净利润同等;


(5)测算时未思量召募资金到账后,对公司出产策划、财政状况(如财政
用度、投资收益)等的影响;

(6)测算公司加权均匀净资产收益率时,未思量召募资金和净利润之外的
其他身分对净资产的影响;

(7)在猜测2017年每股收益时,仅思量本次刊行对总股本的影响;

(8)测算时不思量2016年度分红环境;

(9)上述假设仅为测试本次非果真刊行摊薄即期回报对公司首要财政指标
的影响,不代表公司对2016年、2017年策划环境及趋势的判定,亦不组成红利
猜测。投资者不该据此举办投资决定,投资者据此举办投资决定造成丧失的,公
司不包袱抵偿责任。


2、本次刊行对每股收益、净资产收益率等猜测财政指标影响环境

基于上述假设和声名,公司测算了本次非果真刊行股票对公司2016年、2017
年每股收益和净资产收益率等首要财政指标的影响,详细如下表:

项目

2016.12.31

/2016年度

2017.12.31/2017年度

本次刊行前

本次刊行后

气象一:2016年、2017年扣非后归属于母公司股东的净利润较2015年逐年增添120%

扣非后归属于母公司股东的净利润(万元)

10,600.03

23,320.06

23,320.06

期末归属于上市公司股东的净资产(万元)

36,878.92

60,198.98

230,198.98

扣非后根基每股收益(元/股)

0.35

0.78

0.70

扣非后稀释每股收益(元/股)

0.35

0.78

0.70

扣非后加权均匀净资产收益率

33.04%

48.04%

17.46%

气象二:2016年、2017年扣非后归属于母公司股东的净利润较2015年逐年增添135%

扣非后归属于母公司股东的净利润(万元)

11,322.76

26,608.48

26,608.48

期末归属于上市公司股东的净资产(万元)

37,601.65

64,210.13

234,210.13

扣非后根基每股收益(元/股)

0.38

0.89

0.79

扣非后稀释每股收益(元/股)

0.38

0.89

0.79

扣非后加权均匀净资产收益率

34.90%

52.27%

19.58%

气象三:2016年、2017年度扣非后归属于母公司股东的净利润较2015年逐年增添150%

扣非后归属于母公司股东的净利润(万元)

12,045.49

30,113.72

30,113.72

期末归属于上市公司股东的净资产(万元)

38,324.38

68,438.10

238,438.10

扣非后根基每股收益(元/股)

0.40

1.00

0.90

扣非后稀释每股收益(元/股)

0.40

1.00

0.90

扣非后加权均匀净资产收益率

36.72%

56.41%

21.76%



注1:本次刊行前扣非后根基每股收益=当期扣非后归属于母公司股东的净利润/刊行前
当期加权均匀总股本;本次刊行后扣非后根基每股收益=当期归属于母公司股东的净利润/
(刊行前当期加权均匀总股本+本次新增刊行股份数*刊行月份次月至年尾的月份数/12);


注2:本次刊行前扣非后加权均匀净资产收益率=当期扣非后归属于母公司股东的净利
润/(期初归属于母公司股东的净资产+当期归属于母公司股东的净利润/2);本次刊行后扣非
后加权均匀净资产收益率=当期扣非后归属于母公司股东的净利润/(期初归属于母公司股东
的净资产+当期归属于母公司股东的净利润/2+本次召募资金总额*刊行月份次月至年尾的月
份数/12);

注3:上表2015年度数据已经审计。


(二)关于本次刊行摊薄即期回报的环境的风险提醒

本次刊行完成后,公司总股本和净资产局限增进,固然召募资金投资项目效
益较好,可是召募资金投资项目效益完全开释必要必然的时刻,短期内难以将相
关利润所有开释,从而导致公司的净资产收益率和每股收益等财政指标存在短期
内降落的风险。特此提示投资者存眷本次非果真刊行也许摊薄即期回报的风险。


(三)本次非果真刊行的须要性和公道性、召募资金投资项目与公司
现有营业的相关及公司从事募投项目在职员、技能、市场等方面的储
备环境

1、本次非果真刊行的须要性和公道性

(1)面临行业成长机会,晋升公司红利手段和综合竞争力

跟着国度对节能环保的日益重视,绿色照明行业将迎泉源史性的成长机会。

相干政策的出台也给公司缔造了新的市场空间和新的营业规模。面临行业契机,
通过此次非果真刊行,可以或许有用缓解公司因快速成长所发生的资金需求压力,同
时公司将操作自身技能上风和打点履历,加速本次募投项目标实验,推进营业发
展,开辟外部市场,抢占市场资源,晋升红利手段和焦点竞争力,以更精良的业
绩回报宽大投资者。


(2)优化成本布局,低落财政风险,进步资金行使服从

本次非果真刊行股票召募资金后,公司的资产总额与净资产总额将同时增
加,资产欠债率将有所低落,从而改进公司的活动性、加强公司的偿债手段和抵
御财政风险的手段,公司财政布局将越发妥当和优化。本次刊行召募资金部门用
于增补公司照明工程配套资金,有助于缓解公司活动资金压力,改进活动性,保
障公司正常的运营。跟着募投项目标顺遂实验,有助于公司形成资金、项目标有
序轮回,为将来一连、高速、康健成长提供有利保障。


2、召募资金投资项目与公司现有营业的相关


公司主营营业为照明工程营业及与之相干的照明工程计划、照明产物的研
发、出产、贩卖及条约能源打点营业。陈诉期内,公司主营营业未产生重大变革。


本次召募资金投资项目与公司今朝的主营营业相辅相成,召募资金投资项目
是对公司现有营业的公道晋升和拓展。召募资金投资项目标实现不只将扩大公司
现有营业的局限,固定和晋升公司现有的市园职位与市场份额,也将从整体上提
高公司的焦点竞争力,实现公司整体营业的增添。


3、公司从事募投项目在人才、技能、市场等方面的储蓄环境

(1)人才储蓄环境

公司颠末多年成长,已经在照明工程规模乐成打造了一支技能出众、打点高
效、忠诚度高的焦点人才团队。公司的高级打点职员与其他焦点职员均恒久从事
照明工程计划、照明工程施工及照明产物研发及相干行业。为担保打点的同等性、
运作的服从,募投项目运行所需的职员将回收内部选拔和外部雇用相团结的方法
取得。募投项目所需的打点职员,首要通过公司内部选拔,担保项目打点职员的
综合气力。响应的技强职员将优先从公司各对应部分提前确定储蓄名额,布置有
潜力、技能好的员工,担保募投项目标顺遂投产和运行。公司人力资源部分届时
还将会按照现实职员需求拟定切实可行的人力雇用筹划,确保满意公司在差异领
域的人才需求,确保本次非果真刊行召募资金投资项目标顺遂实验。


(2)技能储蓄环境

公司拥有行业领先的“计划—出产—施工”全财富链、一体化综合处事手段,
已取得我国照明工程行业的《都市及阶梯照明工程专业承包壹级》和《照明工程
计划专项甲级》最高品级天资,公司是国度高新技能企业,乐成将高科技照明产
品和智能化节制技能应用于照明工程行业,适应了节能环保、绿色照明的潮水。


制止2016年9月30日,公司本科以上学历员工123人,涵盖从打点、工程、
计划研发到出产各个规模的专业人才。在照明工程施工规模,公司熬炼和作育了
一支具备富厚照明工程施工组织打点履历、擅长办理技能困难、注重细节结果的
打点团队;在照明工程计划规模,公司创立了专门的研发计划中心,拥有一批具
有富厚照明工程计划履历的计划师;在LED照明产物规模,公司拥有多名具备
富厚LED照明产物研发履历的研发职员和多项专利技能。


(3)市场储蓄环境


在照明工程规模,资金、计划、建树和运营打点均成为业主考查企业的重要
身分,行业内上风企业必要具备整合伙金、计划等资源的手段。公司依赖计划、
施工及研发、出产、贩卖一体化上风,形成了完备的财富链和强盛的综合竞争力,
可以或许为客户提供高品格本性化的一站式处事。同时,公司通过一体化上风还可以
充实验展自身的资源整合手段,更好地将计划理念和工程施工相团结,有助于打
造佳构工程、晋升客户满足度,形成本性化处事。


公司一向僵持在世界范畴内拓展营业,通过多年来的市场开辟、履历蕴蓄、
打点模式试探以及人才作育,公司通过不绝全力,相继在合肥、六安、北京、厦
门、成都、南昌、武汉、贵阳、沈阳、乌鲁木齐、太原、昆明、重庆、浙江云和
等地设立子公司和分公司。因此,公司具备较强盛的市场储蓄潜力,可以或许有用消
化募投项目全面实验后带来的新增产能。


(四)公司本次非果真刊行摊薄即期回报的弥补法子

1、公司现有营业板块运营状况,成长态势,面对的首要风险及改造法子

(1)公司现有营业板块运营状况、成长态势

公司整体运行环境及成长态势精采。起首,公司所处的绿色照明财富国度政
策扶持力度较强,市场需求量大,成长远景较为辽阔;其次,公司具有都市及道
路照明工程专业承包壹级、照明工程计划专项甲级等业内顶级的策划天资,具备
从事大型照明工程项目施工及跨地区策划的手段,与行业内其他大都企业对比,
公司在资产局限、策划业绩、营业程度、市场品牌等方面具有上风,尤其是上市
以来,公司营业量急剧扩张,在业内拥有较高的市园职位和较强的市场影响力。


2013-2015年,公司业务收入别离为20,626.27万元、23,481.59万元和
24,752.34万元,2016年1-9月为21,638.58万元,总体呈上升趋势;2013-2015
年,实现归属于母公司股东净利润别离为4,599.75万元、4,766.02万元和4,970.77
万元,2016年1-9月为4,906.26万元,总体呈上升趋势,浮现出公司精采的发
展态势。


(2)公司面对首要风险及改造法子

① 原原料和劳务价值上涨的风险

陈诉期内,公司照明工程营业本钱中的直接原料所占的比例为80%阁下,照
明工程营业本钱中的劳务安装本钱所占的比例约为20%。因此,假如将来灯具、


电线电缆、配管线槽、节制体系等原原料的采购价值和劳务安装本钱大幅上涨,
将会增进公司策划本钱,从而影响公司的策划业绩。


公司将增强对基本原原料的价值走势研判,及时监控相干原原料的变换情
况,通过公道布置原原料的采购时刻和采购数目等多种方法,来镌汰原原料价值
颠簸给公司策划造成的影响。


② 市场风险

照明产物首要应用规模为构筑行业中的市政照明和地产照明。今朝,公司主
要从事照明工程的计划、施家产务,工程施工项目均为市政照明工程及地产照明
工程,漫衍规模广,市场容量大,市场需求刚性,但其成长仍会受到宏观经济形
势颠簸的影响。在环球经济一体化的本日,宏观经济形势受到海表里多重身分的
影响,其景气水和善变革趋势布满不确定性。假如将来宏观经济产生倒霉变革,
将对构筑行业发生倒霉影响,低落市场比较明产物的需求,进而对公司的将来业
绩发生影响。


公司起劲奉行差别化和一体化成长计谋,一方面,面临新兴的细分市场,依
托于产物、计划、综合处事等整体性的要素组合,提供差别化产物和处事,进步
客户的忠诚度和市场承认度;另一方面,起劲开展条约能源打点项目开拓,培养
新的利润增添点,进步公司红利程度,镌汰宏观经济颠簸对公司策划的影响。


2、进步公司一般运营服从,低落公司运营本钱,晋升公司策划业绩的详细
法子

(1)增强对召募资金的打点和行使,防御召募资金行使风险

公司已凭证《中华人民共和国公司法》、《中华人民共和国证券法》、《深圳证
券买卖营业所创业板股票上市法则》、《深圳证券买卖营业所创业板上市公司类型运作指
引》等法令礼貌、类型性文件及《公司章程》的划定拟定《召募资金行使打点办
法》,严酷打点召募资金,担保召募资金凭证约定用途公道类型的行使,防御募
集资金行使风险。本次刊行召募资金到账后,公司将严酷遵守《召募资金行使管
理步伐》的划定,开设召募资金专项账户,对召募资金举办专项存储,担保召募
资金按本次募投项目用途行使,并对资金行使环境举办按期搜查与查核,防御募
集资金行使风险。


(2)起劲晋升公司焦点竞争力,类型内部节制


公司将致力于进一步固定和晋升焦点竞争上风、拓宽市场,全力实现收入水
和善红利手段的双重晋升。公司将增强企业内部节制,施展企业管控效能推进全
面预算打点,优化预算打点流程,增强本钱打点,强化预算执行监视,全面有用
地节制公司策划和管控风险,晋升策划服从和红利手段。


(3)不绝完美公司管理,为公司成长提供制度保障

公司将严酷遵循《中华人民共和国公司法》、《中华人民共和国证券法》、《上
市公司管理准则》等法令、礼貌和类型性文件的要求,不绝完美公司管理布局,
确保股东可以或许充实施使权力,确保董事会可以或许凭证法令、礼貌和公司章程的划定
利用权柄,作出科学、敏捷和审慎的决定,确保独立董事可以或许当真推行职责,维
护公司整体好处,尤其是中小股东的正当权益,确保监事会可以或许独立有用地利用
对董事、司理和其他高级打点职员及公司财政的监视权和搜查权,为公司成长提
供制度保障。


(4)进一步完美利润分派政策,担保公司股东收益回报

为进一步完美公司利润分派政策,为股东提供一连、不变、公道的投资回报,
公司按照《公司法》、《证券法》、《关于进一步落实上市公司现金分红有关事项的
关照》及《上市公司禁锢指引3号——上市公司现金分红》等有关划定,团结公
司的现实环境,拟定了公司《将来三年股东回报筹划(2016年-2018年)》。将来,
公司将严酷执行公司分红政策,在切合利润分派前提的环境下,起劲对股东给以
回报,低落本次刊行对公司即期回报的摊薄,确保公司股东出格是中小股东的利
益获得掩护。


(五)公司董事、高级打点职员关于担保公司弥补即期回报法子切实
推行的理睬

公司董事、高级打点职员理睬忠实、勤勉地推行职责,维护公司和全体股东
的正当权益,并按照中国证监会相干划定对公司弥补即期回报法子可以或许获得切实
推行作出如下理睬:

1、理睬不无偿或以不公正前提向其他单元可能小我私人运送好处,也不回收其
他方法侵害公司好处;

2、理睬对本人的职务斲丧举动举办束缚;

3、理睬不动用公司资产从事与推行职责无关的投资、斲丧勾当;


4、理睬起劲敦促董事会或薪酬委员会制订完美薪酬制度,使之与公司弥补
回报法子的执行环境相挂钩;

5、理睬若公司后续推出股权鼓励政策,拟发布的公司股权鼓励的行权前提
与公司弥补回报法子的执行环境相挂钩。


(六)公司的控股股东及现实节制人对公司弥补回报法子可以或许获得切
实推行所做出的理睬

为使公司弥补回报法子可以或许获得切实推行,维护公司和全体股东的正当权
益,公司控股股东及现实节制人程宗玉做出如下理睬:

“不越权过问公司策划打点勾当,不侵略公司好处,切实推行对公司弥补回
报的相干法子。若违背上述理睬或拒不推行上述理睬,本人赞成中国证监会和深
圳证券买卖营业所等证券禁锢机构凭证其拟定或宣布的有关划定、法则,对本人作出
相干赏罚或采纳相干禁锢法子。”







深圳市名家汇科技股份有限公司

董 事 会

2017年1月19日





上一篇:光莆电子拟新三板摘牌 会是下一 下一篇:天信投顾:创业板回归悄然 布局性

分享到: